تحلیل بنیادی قند پیرانشهر
مقدمه: قند پیرانشهر یکی از بزرگترین شرکتهای تولید کننده شرکت از نظر حجم و سرمایه میباشد این شرکت با ظرفیت اسمی سالانه ۵۰ هزار تن شکر و ۲ میلیون لیتر الکل و ۴۷ هزار تن تصفیه شکر خام میباشد
روند سوداوری سهم:
| سال | سود هر سهم (ریال) | سود خالص (میلیارد ریال) |
| ۱۳۹۴ | ۶۰۲ | ۱۲۰ |
| ۱۳۹۵ | ۴۳۴ | ۸۷ |
| ۱۳۹۶ | ۶۱۹ | ۱۲۴ |
ذوند سوداوری قند پیرانشهر با روند نزولی طی سالهای اخیر همراه شده است
پیشبینی سود سال ۹۶ قپیرا:
| شرح | پیشبینی حسابرسی نشده | پیشبینی حسابرسی نشده |
| سال مالی منتهی به | ۹۶،۴،۳۱ | ۹۵،۱۰،۳۰ |
| فروش | ۱،۵۳۲،۵۳۵ | ۱،۱۶۶،۴۹۴ |
| بهای تمام شده کالای فروش رفته | (۱،۳۸۲،۸۳۷) | (۹۶۵،۲۲۷) |
| سود و زیان ناخالص | ۱۴۹،۶۹۸ | ۲۰۱،۲۶۷ |
| هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی | (۳۳،۹۰۰) | (۱۶،۸۰۹) |
| خالص سایر درامدهای عملیاتی | ۰ | ۰ |
| سود و زیان عملیاتی | ۱۱۵،۷۹۸ | ۱۸۴،۴۸۵ |
| هزینه های مالی | ۰ | ۰ |
| درامد حاصل از سرمایه گذاریها | ۳۰،۰۰۰ | ۱۵،۸۱۹ |
| درامدها(هزینه های) متفرقه | ۱،۵۰۰ | ۱۴۷ |
| سود(زیان)قبل از کسر مالیات | ۱۴۷،۲۹۸ | ۲۰۰،۴۲۴ |
| مالیات | (۲۳،۴۶۰) | (۳۶،۹۲۱) |
| سود و زیان پس از کسرمالیات | ۱۲۳،۸۳۸ | ۱۶۳،۵۰۳ |
| سود هر سهم پس از کسر مالیات | ۶۱۹ | ۸۱۸ |
| سرمایه | ۲۰۰،۰۰۰ | ۲۰۰،۰۰۰ |
قند پیرانشهر سود هر سهم سال مالی منتهی به پایان تیر ماه ۹۶را رقم ۶۱۹ریال به ازای هر سهم اعلام کرده است که در عملکرد ۶ ماهه ۱۳۲درصد از بودجه خود را پوشش داده است
لازم به ذکر است شرکتهای صنعت قند و شکر تولید و فروش فصلی دارند و معمولا کارخانه در ۳-۶ ماه از سال بیشتر فعال نیست و بنا بر منطقه فعالیت در -۶۳ ماه از سال و اغلب فصل برداشت چغندر قند به تولید و فروش محصول اشتغال دارد و پوشش سود شرکتها نیز اغلب به یکباره صورت میپذیرد
تولیدات و فروش شرکت:
| نوع محصول | مقدار فروش(تن) سال ۹۶ | قیمت فروش (هر تن تومان) سال۹۶
| مقدار فروش(تن) ۶ماهه | قیمت فروش (هر تن تومان) ۶ماهه |
| شکر | ۵۴،۳۰۱ | ۲،۷۵۶،۰۰۰ | ۵۱،۵۴۳ | ۲،۲۳۷،۰۰۰ |
| الکل | ۲،۰۰۰،۰۰۰ | ۱،۸۰۰ | ۱،۱۲۲،۰۰۰ | ۱،۸۱۱ |
قیمت بودجه فروش شکر شرکت بر اساس شکر ۲۷۵۰تومانی بسته شده است
درصد تاثیر هر یک از محصلات در سبد فروش قپیرا:
همانطور که مشاهده میشود حدود ۹۵ درصد سبد فروش شرکت را تولید و فروش انواع شکر تشکیل میدهد و شکر محصول اصلی و محصولات دیگر محصول فرعی این شرکت میباشد
بهای تمام شده در شرکت قند پیرانشهر:
| نام | مبلغ(میلیون ریال) | درصد تاثری گذاری |
| مواد مستقیم | ۱،۰۵۳،۰۰۰ | ۸۲ |
| دستمزد مستقیم | ۶۸،۲۱۸ | ۵ |
| سربار | ۱۶۵،۴۱۷ | ۱۳ |
همانطور که مشاهده میشود عمده بهای تمام شده این شرکت مربوط به مواد اولیه میباشد
مواد مستقیم:
| شرح | واحد | پیشبینی مقداری خرید سال ۹۶ | پیشبینی مبلغی خرید سال ۹۶ هر تن تومان
| مقدار خرید ۶ماهه سال۹۶ | مبلغ خرید ۶ماهه سال۹۶ |
| چغندر قند | تن | ۳۵۶،۰۳۸ | ۳۵۶،۰۰۰ | ۳۵۶،۰۳۸ | ۳۵۳،۰۰۰ |
در قیمت خرید چغندر شاهد کاهش ۱ میلیارد تومانی بهای خرید خواهیم بود شرکت خرید چغندر خود را کامل انجام داده و بهای بودجه را بالا در نظر گرفته است
سهامداران عمده:
| نام سهامدار | درصد سهام |
| توسعه کشت و صنعت ملی | ۲۱،۹ |
| شرکت طالب | ۹ |
| سرمایه گذاری ملی | ۴،۸ |
| سایر سهامداران | ۶۴،۳ |
عمده سهام شرکت در اختیار سهامداران حقیقی میباشد
نتیجه گیری:
شرکت نرخ فروش را در سطوح مناسبی در نظر گرفته است
در قیمت خرید چغندر شاهد کاهش ۱ میلیارد تومانی بهای خرید خواهیم بود شرکت خرید چغندر خود را کامل انجام داده و بهای بودجه را بالا در نظر گرفته است
| شرح | پیشبینی حسابرسی نشده |
| سال مالی منتهی به | ۹۶،۴،۳۱ |
| فروش | ۱،۴۴۳،۵۹۶ |
| بهای تمام شده کالای فروش رفته | (۱،۲۸۷،۰۰۰) |
| سود و زیان ناخالص | ۱۵۶،۵۹۶ |
| هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی | (۳۳،۱۸۸) |
| خالص سایر درامدهای عملیاتی | ۰ |
| سود و زیان عملیاتی | ۱۲۳،۴۰۸ |
| هزینه های مالی | ۰ |
| درامد حاصل از سرمایه گذاریها | ۱۰،۴۱۶ |
| درامدها(هزینه های) متفرقه | ۵۰۰ |
| سود(زیان)قبل از کسر مالیات | ۱۵۷،۲۹۸ |
| مالیات | (۲۴،۹۶۰) |
| سود و زیان پس از کسرمالیات | ۱۳۲،۳۳۸ |
| سود هر سهم پس از کسر مالیات | ۶۶۲ |
| سرمایه | ۲۰۰،۰۰۰ |
قپیرا توانایی تعدیل مثبت عایدی و رشد سود تا سطوح ۶۶ تومانی را دارا می باشد.
گروه تحلیلی بتا سهم…
