مقدمه: فعالیت شرکت در زمینه تولید و فروش انواع محصولات فشار قوی و متوسط و ارائه خدمات در این حوزه با سرمایه ۲۵ میلیارد تومان فعالیت می کند
روند سوداوری سهم طی سالهای گذشته:
| سال | سود هر سهم (ریال) | سود خالص (میلیارد ریال) |
| ۱۳۹۳ | ۵۵۰ | ۱۳۷ |
| ۱۳۹۴ | ۷۹۳ | ۱۹۸ |
| ۱۳۹۵ | ۶۵۱ | ۱۶۳ |
سوداوری شرکت طی سالهای اخیر با روند صعودی همراه شده است
پیشبینی سود سال۹۵:
| شرح | پیشبینی حسابرسی نشده | واقعی حسابرسی نشده
|
| سال مالی منتهی به | ۹۵،۱۲،۳۰ | ۹۵،۳،۳۱ |
| فروش | ۷۸۹،۹۵۵ | ۱۹۵،۴۵۸ |
| بهای تمام شده کالای فروش رفته | (۵۲۰،۶۳۰) | (۱۲۸،۰۷۶) |
| سود و زیان ناخالص | ۲۶۹،۳۲۵ | ۶۷،۳۸۲ |
| هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی | (۵۲،۳۷۲) | (۱۳،۰۲۵) |
| خالص سایر درامدهای عملیاتی | (۱۱،۸۰۰) | (۱،۰۲۰) |
| سود و زیان عملیاتی | ۲۰۵،۱۵۳ | ۵۳،۳۳۷ |
| هزینه های مالی | (۳۵،۰۰۰) | (۶،۱۵۶) |
| درامد حاصل از سرمایه گذاریها | ۲۴،۰۹۴ | ۷،۹۷۷ |
| درامدها(هزینه های) متفرقه | ۳،۲۸۸ | ۳۲ |
| سود(زیان)قبل از کسر مالیات | ۱۹۷،۵۳۵ | ۵۵،۱۹۰ |
| مالیات | (۳۴،۶۸۸) | (۹،۴۲۱) |
| سود و زیان پس از کسرمالیات | ۱۶۲،۸۴۷ | ۴۵،۷۶۹ |
| سود هر سهم پس از کسر مالیات | ۶۵۱ | ۱۸۳ |
| سرمایه | ۲۵۰،۰۰۰ | ۲۵۰،۰۰۰ |
این شرکت سود سال ۹۵خود را به ازای هر سهم ۶۵۱ریال اعلام کرده است که در عملکرد ۳ ماهه شاهد پوشش ۲۸ درصدی بودجه شرکت هستیم
تولیدات و فروش شرکت:
| نوع محصول | واحد | مقدار فروش سال ۹۵ | قیمت فروش هر تن سال ۹۵(واحد/تومان) | مقدار فروش ۳ماهه | قیمت فروش۳ ماهه (واحد/ تومان) |
| محصولات فشار متوسط | دستگاه | ۱،۸۲۲ | ۴،۷۷۲،۰۰۰ | ۸۳۱ | ۳،۷۵۰،۰۰۰ |
| محصولات فشار قوی | دستگاه | ۴،۲۹۲ | ۱۶،۱۴۶،۰۰۰ | ۱،۱۵۶ | ۱۳،۲۱۰،۰۰۰ |
قیمت فروش انواع ترانس های اندازه گیری در سطوح بالایی پیشبینی شده است
تاثیر هر یک از محصولات در فروش شرکت:
همانطور که در جدول پایین مشخص میباشد بخش عمده ای از فروش شرکت را محصولات افشار قوی تشکیل می دهد
بررسی بهای تمام شده در شرکت پارس سوییچ:
| نام | مبلغ(میلیون ریال) | درصد تاثری گذاری |
| مواد مستقیم | ۳۳۹،۸۹۵ | ۵۷ |
| دستمزد مستقیم | ۶۶،۲۵۰ | ۱۱ |
| سربار | ۱۹۴،۵۶۵ | ۳۲ |
همانطور که مشاهده میشود عمده عوامل تشکیل دهنده بهای تمام شده این شرکت را مواد اولیه و هزینه سربار تشکیل میدهد که در ادامه به بررسی هر یک از این دو سرفصل میپردازیم.
بررسی مواد اولیه در بهای تمام شده پارس سوییچ:
| نام محصول | واحد | پیشبینی سال۹۵ | مبلغ (تومان) | ۳ماهه | مبلغ (تومان) |
| مواد اولیه فلزی | عدد | ۱۶۲،۲۶۶ | ۳۶،۷۰۰ | ۳۹،۱۸۴ | ۳۷،۴۰۰ |
| قطعات استاندارد | عدد | ۴،۴۷۶،۰۰۰ | ۱،۰۷۹ | ۱،۱۲۸،۰۰۰ | ۱،۰۵۰ |
| قطعات دیژنکتور | عدد | ۵۵۸،۹۱۶ | ۲۵،۶۱۵ | ۱۴۵،۳۱۸ | ۲۴،۹۳۰ |
| ثطعات سکسیونر | عدد | ۲۱۶،۷۸۸ | ۲۶،۷۸۰ | ۵۶،۳۶۵ | ۲۶،۷۹۰ |
شرکت نرخ خرید مواداولیه خود را در سطوح مناسبی پیشبی نموده است
مصارف ارزی:
صادرات: شرکت برای سال ۹۵ پیشبینی صادراتی ندارد اما پیشبینی واردات۷،۷ میلیون یورویی با یوروی ۴ هزار تومانی را دارد
در عملکرد ۳ ماهه شاهد واردات۱،۳ میلیون یورویی با نرخ ۳۹۲۲ تومانی بوده ایم
واردات:
| نام ارز | مبلغ ارزی | نرخ ریالی ارز | مبلغ(میلیون ریال) |
| یورو | ۷،۷۰۰،۰۰۰ | ۴۰،۰۰۰ | ۱۵۴،۴۸۲ |
واردات ۳ ماهه:
| نام ارز | مبلغ ارزی | نرخ ریالی ارز | مبلغ(میلیون ریال) |
| یورو | ۱،۳۵۵،۰۰۰ | ۳۹،۲۲۰ | ۵۳،۱۵۰ |
سهامداران عمده:
| نام سهامدار | درصد سهام |
| شخص حقیقی | ۴۵،۱ |
| اب و برق صبا | ۵ |
| سایر | ۴۹،۹ |
همانطور که مشاهده میشود در ترکیب سهامداران شرکت میزان سهام شناور سهم چندان بالا نمیباشد و این امر نشان دهنده میزان سهام کم شرکت دربازار میباشد که در صورت تعدیل عایدی این سهم با رشد خوبی مواجه خواهد شد
نتیجه گیری:
شرکت به دلیل قراردادهای در دست پوشش خوبی از فروش در ۳ ماهه داشته به طوری که در عملکرد ۳ ماهه شاهد پوششبیش از ۳۲ درصدی بودجه شرکت بوده ایم به نظر می رسد بودجه شرکت با رشد ۲۰ درصدی فروش همراه شود
که بدین ترتیب انتظار تحقق بودجه پارس سوییچ به شرح ذیل را داریم:
| شرح | پیشبینی حسابرسی نشده |
| سال مالی منتهی به | ۹۵،۱۲،۳۰ |
| فروش | ۹۴۸،۰۰۰ |
| بهای تمام شده کالای فروش رفته | (۶۲۵،۶۸۰) |
| سود و زیان ناخالص | ۳۲۲،۳۲۰ |
| هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی | (۵۲،۳۷۲) |
| خالص سایر درامدهای عملیاتی | (۱۱،۸۰۰) |
| سود و زیان عملیاتی | ۲۵۸،۱۴۸ |
| هزینه های مالی | (۳۵،۰۰۰) |
| درامد حاصل از سرمایه گذاریها | ۲۴،۰۹۴ |
| درامدها(هزینه های) متفرقه | ۳،۲۸۸ |
| سود(زیان)قبل از کسر مالیات | ۲۵۰،۵۳۰ |
| مالیات | (۴۴،۰۹۳) |
| سود و زیان پس از کسرمالیات | ۲۰۶،۴۳۷ |
| سود هر سهم پس از کسر مالیات | ۸۲۴ |
| سرمایه | ۲۵۰،۰۰۰ |
شرکت توانایی تعدیل مثبت و اعلام سود ۸۲ تومانی را دارا می باشد
