تحلیل بنیادی کالسیمین

اسفند ۲۲, ۱۳۹۴

تحلیل بنیادی کالسیمین 

مقدمه: کالسیمین یکی از شرکتهای تابعه توسعه معدن روی و بازوی اصلی این شرکت در تولید انواع کنسانتره وشمش سرب و روی میباشد این شرکت هم اکنون با ظرفیت تولید سالیانه ۶۵ هزار تن کنسانتره روی پخته و ۳۹هزار تن شمش روی و ۱۰هزار تن کنسانتره سرب و۳۷۰هزار تن کنسانتره روی خام در حال فعالیت میباشد.

روند سوداوری شرکت طی سالهای اخیر:

سالسود هر سهم(ریال)سود خالص(میلیارد ریال)
۱۳۹۲۸۵۹۱۷۱۸
۱۳۹۳۳۸۸۷۵۵
۱۳۹۴۱۳۰۲۶۰
۱۳۹۵۲۲۴۳

سود شرکت از سال ۸۹ با توجه به رشد قیمتهای جهانی فلزات و پایان رکود جهانی با روند صعودی مواجه شده است اما برای سال ۹۳ و ۹۴ به دلیل مشکلات تامین مواد اولیه و کاهش قیمتهای جهانی روی با روند کاهشی همراه شده است

پیشبینی سوداوری سال ۹۵:

شرحپیشبینی حسابرسی نشدهپیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به۹۵،۱۲،۳۰۹۴،۱۲،۲۹
فروش۲،۰۰۱،۹۸۱۲،۲۰۵،۷۳۸
بهای تمام شده کالای فروش رفته(۱،۸۱۷،۰۹۴)(۱،۸۲۰،۸۹۱)
سود و زیان ناخالص۱۸۵،۸۸۷۳۸۴،۸۴۷
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی(۱۰۹،۱۳۹)(۹۳،۳۹۲)
خالص سایر درامدهای عملیاتی۹،۹۶۵۶۶،۱۴۳
سود و زیان عملیاتی۸۵،۷۱۳۳۵۷،۵۹۹
هزینه های مالی(۶۹،۶۵۱)(۸۴،۷۰۵)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها۲۶،۱۱۵۱۷،۹۴۶
درامدها(هزینه های) متفرقه۱،۰۵۶(۲۷،۱۱۶)
سود(زیان)قبل از کسر مالیات۴۳،۲۳۳۲۶۳،۷۲۴
مالیات(۱۶۰)(۳،۶۸۹)
سود و زیان پس از کسرمالیات۴۳،۰۷۳۲۶۰،۰۳۵
سود هر سهم پس از کسر مالیات۲۲۱۳۰
سرمایه۲،۰۰۰،۰۰۰۲،۰۰۰،۰۰۰

این شرکت سود سال مالی ۹۵خود را مبلغ ۲۲ ریال به ازای هر سهم اعلام نموده است

تولیدات و فروش شرکت:

تولیدات اصلی شرکت عمدتا شمش روی میباشد و بخش اصلی فروش شرکت را نیز شمش روی تشکیل داده است شمش روی بیش از ۹۰ درصد بودجه ریالی شرکت را تشکیل میدهد.

بررسی میزان تولید و فروش شرکت طی سال ۹۴:

نوع محصولمقدار فروش(تن)سال ۹۵ قیمت فروش (هر تن)سال ۹۵تومانمقدار فروش(تن)سال۹۴ قیمت فروش (هر تن)سال۹۴تومان
شمش روی۳۲،۰۰۰۵،۶۰۰،۰۰۰۳۲،۰۰۰۶،۲۲۳،۰۰۰
کنسانتره سرب۱۰،۰۰۰۲،۱۰۰،۰۰۰۱۰،۰۰۰۲،۱۱۲،۰۰۰

با توجه به قیمتهای جهانی ۱۷۵۰ دلاری روی و دلار ۳۶۰۰تومانی به قیمتهای ۶،۳۰۰،۰۰۰ تومانی برای شمش روی میرسیم

مصارف ارزی:

کالسیمین برای سال ۹۵ پیشبینی صادراتی نداشته و فروشش را داخلی انجام خواهد داد

بررسی بهای تمام شده در شرکت کالسیمین:

ناممبلغ(میلیون ریال)درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم۳۷۴،۰۰۰۲۱
دستمزد مستقیم۲۵۴،۵۰۰۱۴
سربار۱،۱۳۵،۰۰۰۶۵

همانطور که مشاهده میشود بخش عمده بهای تمام شده به هزینه های سربار اختصاص دارد.

۱-مواد مستقیم:

شرحواحدپیشبینی  مقداری خرید سال ۹۵پیشبینی مبلغی خرید سال۹۵تومان مقدار خرید سال۹۴مبلغ خرید سال۹۴تومان
خاک متوسط عیارتن۲۲۲،۹۵۵۱۶۷،۸۰۰۳۵۴،۳۰۰۱۶۴،۱۰۰

شرکت نرخ خرید مواد اولیه را در سطوح مناسبی پیشبینی نموده است

مصارف انرژی:

این شرکت سالانه ۱۲میلیارد تومان مصرف انرژی دارد که این نرخ را برای سال ۹۴ در سطوح ۱۳،۵ میلیارد تومان در نظر گرفته است که از این طریق شرکت تهدید خاصی ندارد

ترکیب سهامداران شرکت:

نام سهامداردرصد سهام
توسعه معادن روی۵۷،۳
مدیریت سرمایه گذاری بانک مسکن۱،۵
ذوب و احیا قشم۱،۲

در ترکیب سهامداری شرکت حضور توسعه معادن روی به عنوان حامی و سهامدار عمده فعال بر این نماد را شاهد میباشیم

سرمایه گذاریهای شرکت:

نام شرکتدرصد مالکیتسهم شرکت سرمایه گذاری(میلیون ریال)
توسعه معادن روی۲،۶۶،۱۸۷
صنعت روی زنگان۷۳،۱۱۱،۸۴۹
ذوب و روی قشم۱۰۰۰
اسید سازان زنجان۸۴،۵۳۶،۴۷۰

شرکت سود شرکتهای زیر مجموعه خود را در سطوح مناسبی پیشبینی کرده است

طرح های توسعه ای:

نام طرحبراورد سرمایه گذاریدرصد پیشرفت طرح تاکنونسال بهره برداری
مبلغ میلیون ریالنام ارزمبلغ ارزی
طرح استحصال روی از فیلتر کیک۲۰،۰۰۰—-—-۰۹۵

نتیجه گیری:

در این بخش سود شرکت را با قیمتهای فعلی جهانی روی تخمین میزنیم:

با توجه به قیمتهای جهانی ۱۷۵۰ دلاری روی و دلار ۳۶۰۰تومانی به قیمتهای ۶،۳۰۰،۰۰۰ تومانی برای شمش روی میرسیم

نوع محصولواحدمقدار فروش سال ۹۵قیمت فروش هر تن سال ۹۵(واحد/تومان)
شمش رویتن۳۲،۰۰۰۶،۳۰۰،۰۰۰
کنسانتره سربتن۱۰،۰۰۰۲،۱۰۰،۰۰۰

مبلغ فروش

جمع فروش میلیون ریال۲،۲۲۶،۰۰۰

در نهایت به بودجه ذیل خواهیم رسید:

شرحپیشبینی ۹۵
سال مالی منتهی به۹۵،۱۲،۳۰
فروش۲،۲۲۶،۰۰۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته(۱،۸۱۷،۰۹۴)
سود و زیان ناخالص۴۰۸،۹۰۶
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی(۱۰۹،۱۳۹)
خالص سایر درامدهای عملیاتی۹،۹۶۵
سود و زیان عملیاتی۳۰۹،۷۳۲
هزینه های مالی(۶۹،۶۵۱)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها۲۶،۱۱۵
درامدها(هزینه های) متفرقه۱،۰۵۶
سود(زیان)قبل از کسر مالیات۲۶۷،۲۵۲
مالیات(۴،۰۰۰)
سود و زیان پس از کسرمالیات۲۶۳،۲۵۲
سود هر سهم پس از کسر مالیات۱۳۱
سرمایه۲،۰۰۰،۰۰۰

در صورت ثبات قیمتهای جهانی روی در سطوح فعلی شرکت به سود ۱۳۱ ریالی خواهد رسید

شنبه ۲۲ اسفند  ۹۴

روش‌های جایگزین پرداخت

درصورتی‌که امکان استفاده از درگاه پرداخت آنلاین برای شما وجود ندارد، می‌توانید مبلغ مورد نظر را به مشخصات بانکی زیر واریز کرده و اطلاعات پرداخت را برای ما ارسال کنید.

کارت بانک اقتصاد نوین به نام نوید خاندوزی

۶۲۷۴-۱۲۱۱-۶۵۳۰-۵۱۱۱

شماره حساب بانک اقتصاد نوین به نام نوید خاندوزی

۳۰۰۱-۸۰۰-۱۶۸۲۳۰-۲

اطلاعات پرداخت را از طریق تماس تلفنی و یا پیام تلگرامی به شماره ۰۹۳۳۳۶۷۹۱۹۰ ارسال کنید.

تلگرام پشتیبانی بتاسهم