تحلیل بنیادی پاکشو

آذر ۱۴, ۱۳۹۴

تحلیل بنیادی پاکشوما

مقدمه: گروه صنعتی پاکشو با سرمایه ۷۰ میلیارد تومانی کی از بزرگترین شرکتهای تولید کننده انواع شوینده ها به خصوص شوینده های مایع میباشد که دارای برند بسیار معتبر و مناسبی نیز در این زمینه میباشد تفاوت این شرکت با سایر شرکتهای همگروه تولیدات گسترده و وسیع در شوینده ها به صورت مایع میباشد

روند سوداوری هر سهم طی سالهای گذشته:

سالسود هر سهم(ریال)سود خالص(میلیارد ریال)
۱۳۹۱۱۰۱۰۷۰۶
۱۳۹۲۱۴۸۹۱۰۴۲
۱۳۹۳۱۹۰۹۱۳۳۶
۱۳۹۴۲۰۲۸۱۴۱۹

روند افزایشی قیمت محصولات شرکت و افزایش نرخ ارز باعث شکل گیری روند صعودی در پاکشو شده است روندی که به نظر میتواند ادامه دار باشد

پیشبینی سود سال ۹۴:

شرحپیشبینی حسابرسی نشدهواقعی حسابرسی نشده 
سال مالی منتهی به۹۴،۱۲،۲۹۹۴،۶،۳۱
فروش۷،۳۲۱،۳۹۸۲،۹۱۰،۳۵۵
بهای تمام شده کالای فروش رفته(۴،۹۳۵،۰۱۲)(۱،۹۴۵،۷۹۳)
سود و زیان ناخالص۲،۳۸۶،۳۸۶۹۶۴،۵۶۲
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی(۴۵۲،۰۱۹)(۲۷۵،۲۲۳)
خالص سایر درامدهای عملیاتی۰۰
سود و زیان عملیاتی۱،۹۳۴،۳۶۷۶۸۹،۳۳۹
هزینه های مالی(۴۷۸،۳۰۰)(۲۱۴،۱۹۱)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها۱۴۲،۹۳۴۱۸،۹۸۴
درامدها(هزینه های) متفرقه۰۱،۵۶۳
سود(زیان)قبل از کسر مالیات۱،۵۹۹،۰۰۱۴۹۵،۶۹۵
مالیات(۱۷۹،۵۲۶)(۳۹،۴۳۹)
سود و زیان پس از کسرمالیات۱،۴۱۹،۴۷۵۴۵۶،۲۵۶
سود هر سهم پس از کسر مالیات۲،۰۲۸۶۵۲
سرمایه۷۰۰،۰۰۰۷۰۰،۰۰۰

سود هر سال ۹۴ پاکشو ۲۰۲۸ریال به ازای هر سهم پیشبینی شده است که در عملکرد ۶ ماهه موفق به پوشش ۳۲ درصدی بوجه خود شده است

بررسی سرفصل فروش شرکت:

نوع محصولواحدمقدار فروش(متر مکعب)سال ۹۴قیمت فروش (هرمترمکعب تومان)سال ۹۴

 

مقدار فروش(مترمکعب)۶ماههقیمت فروش (هرمترمکعب تومان)۶ماهه
پودر و مایعات البسهتن۷۴،۵۴۶۳،۸۷۵،۰۰۰۲۹،۶۹۲۳،۷۶۱،۰۰۰
مایعاتتن۱۳۸،۱۴۴۲،۹۷۶،۰۰۰۵۳،۲۸۱۲،۹۴۶،۰۰۰
سایرتن۶،۳۷۵۵،۰۵۱،۰۰۰۴،۳۹۹۵،۰۸۵،۰۰۰

شرکت نرخ فروش محصولات خود را در سطوح مناسبی در نظر گرفته است

مصارف ارزی و فروش داخلی و صادراتی شرکت:

پاکشو برای سال ۹۴ پیبشینی صادرات ۱۶،۶ میلیون دلاری با نرخ دلار ۳۳۵۰تومانی و واردات ۶۶،۵ میلیون دلاری مواد اولیه  با دلار ۲۹۵۵ دارد

شرکت در عملکرد ۶ ماهه صادرات۶،۲ میلیون دلاری با نرخ ۳۳۴۱ و واردات ۲۱،۹میلیون دلاری با دلار۲۹۲۶ تومانی را انجام داده است

صادرات:

نام ارزمبلغ ارزینرخ ریالی ارزمبلغ(میلیون ریال)
دلار۱۵،۵۷۱،۰۰۰۳۲،۵۰۰۵۵۸،۹۲۸

واردات:

نام ارزمبلغ ارزینرخ ریالی ارزمبلغ(میلیون ریال)
دلار(۶۶،۴۸۰،۰۰۰)۲۹،۵۵۰۱،۴۰۵،۰۰۰

صادرات۶ماهه:

نام ارزمبلغ ارزینرخ ریالی ارزمبلغ(میلیون ریال)
دلار۶،۲۰۷،۰۰۰۳۳،۴۱۳۲۰۷،۴۰۷

واردات۶ ماهه:

نام ارزمبلغ ارزینرخ ریالی ارزمبلغ(میلیون ریال)
دلار۲۱،۹۱۸،۰۰۰۲۹،۲۶۱۶۴۱،۳۶۶

بررسی بهای تمام شده در پاکشو:

ناممبلغ(میلیون ریال)درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم۴،۸۱۳،۴۳۵۹۱
دستمزد مستقیم۱۱۹،۲۶۳۲
سربار۳۳۸،۸۹۸۷

همانطور که مشاهده میشود بیش از ۹۱درصد بهای تمام شده شرکت را مواد اولیه تشکیل میدهد

مواد اولیه:

شرحواحدپیشبینی  مقداری خرید سال ۹۴پیشبینی مبلغی خرید سال۹۴تومان

 

مقدار خرید ۶ماههمبلغ خرید۶ماههتومان
مواد اولیه و بسته بندیتن۱۳۷،۸۳۵۳،۲۱۷،۰۰۰۵۷،۶۴۵۲،۹۳۳،۰۰۰

همانطور که مشاهده میشود شرکت نرخ خرید مواد اولیه را در سطوح بالایی در نظر گرفته است در حالی که شاهد کاهش شدید قیمت مواد اولیه شرکت هستیم شرکت حتی قیمت مواد اولیه را به نسبت سال ۹۳ هم بالاتر در نظر گرفته است

هزینه های سربار و هزینه انرژی:

این شرکت برای سال ۹۳ حدود ۱،۷ میلیارد تومان انرژی مصرف داشته است که برای سال۹۴ پیشبینی مصرف انرژی ۲،۲میلیارد تومانی را دارد

ترکیب سهامداران عمده:

نام سهامداردرصد سهام
گلرنگ۵۸،۵
مهد سرمایه گذاری خاورمیانه۲۲،۵
توسعه صنایع گلرنگ۹
بانک انصار۳،۷
گل فوده۱،۹

دو شرکت رستوران های گل فوده وبانک انصار خریداران روزانه سهام پاکشو میباشند

نتیجه گیری:

شرکت نرخ فروش خود را برای سال ۹۴ در سطوح مناسبی در نظر گرفته است اما قیمت مواد اولیه را با توجه به کاهش قابل توجه قیمت محصولات شیمیایی در سال ۹۴ در سطوح مناسبی در نظر نگرفته است

مواد اولیه:

شرحواحدپیشبینی  مقداری خرید سال ۹۴پیشبینی مبلغی خرید سال۹۴تومان

 

مقدار خرید ۶ماههمبلغ خرید۶ماههتومان
مواد اولیه و بسته بندیتن۱۳۷،۸۳۵۳،۲۱۷،۰۰۰۵۷،۶۴۵۲،۹۳۳،۰۰۰

پیشبینی کارشناسی:

شرحواحدپیشبینی  مقداری خرید باقی مانده سال ۹۴پیشبینی مبلغی خرید باقی مانده سال۹۴تومان

 

مواد اولیه و بسته بندیتن۸۰،۱۹۰۳،۰۰۰،۰۰۰

بدین ترتیب شاهد کاهش ۳۳،۷ میلیارد تومانی بهای تمام شده در پاکشو خواهیم بود

شرحپیشبینی حسابرسی نشده
سال مالی منتهی به۹۴،۱۲،۲۹
فروش۷،۳۲۱،۳۹۸
بهای تمام شده کالای فروش رفته(۴،۵۹۸،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص۲،۷۲۳،۳۹۸
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی(۴۵۲،۰۱۹)
خالص سایر درامدهای عملیاتی۰
سود و زیان عملیاتی۲،۲۷۱،۳۷۹
هزینه های مالی(۴۷۸،۳۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها۱۴۲،۹۳۴
درامدها(هزینه های) متفرقه۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات۱،۹۳۶،۰۱۳
مالیات(۲۱۷،۰۰۰)
سود و زیان پس از کسرمالیات۱،۷۱۹،۰۱۳
سود هر سهم پس از کسر مالیات۲،۴۵۵
سرمایه۷۰۰،۰۰۰

همانطور که مشاهده میشود شرکت برای سال ۹۴ جای رشد عایدی خوبی داشته و در صورت تحقق بودجه میتواند به سود ۲۴۵ تومانی دست یابد

شنبه ۱۴ اذر ۹۴

روش‌های جایگزین پرداخت

درصورتی‌که امکان استفاده از درگاه پرداخت آنلاین برای شما وجود ندارد، می‌توانید مبلغ مورد نظر را به مشخصات بانکی زیر واریز کرده و اطلاعات پرداخت را برای ما ارسال کنید.

کارت بانک اقتصاد نوین به نام نوید خاندوزی

۶۲۷۴-۱۲۱۱-۶۵۳۰-۵۱۱۱

شماره حساب بانک اقتصاد نوین به نام نوید خاندوزی

۳۰۰۱-۸۰۰-۱۶۸۲۳۰-۲

اطلاعات پرداخت را از طریق تماس تلفنی و یا پیام تلگرامی به شماره ۰۹۳۳۳۶۷۹۱۹۰ ارسال کنید.

تلگرام پشتیبانی بتاسهم