تحلیل بنیادی نصیر ماشین

مقدمه:  شرکت نصیر ماشین با سرمایه بیش از ۵ میلیارد تومان یکی از بزرگترین تولید کنندگان میل لنگ و میل سوپاپ برای دو شرکت ایرانخودرو و سایپا و می باشد

روند سود اوری سهم طی سالهای گذشته:

همانطور که از جدول بالا مشخص است روند سودواری این شرکت در طی سالهای اخیر همیشه صعودی بوده است اما برای سال ۹۲ به دلیل فروش سهام شرکتهای زیر مجموعه این روند تشدید شده است به همین دلیل بخش قابل توجهی از سودسال ۹۲ غیر عملیاتی بوده است اما سود سال ۹۳ و ۹۴ عمدتا عملیاتی میباشد

پیشبینی سود سال ۹۴ شرکت:

نصیر ماشین سود سال ۹۴خود را به ازای هر سهم ۱۶۶ریال اعلام نموده است که در عملکرد ۶ ماهه ۸۱ درصد از بودجه خود را پوشش داده است

وضعیت تولیدات و فروش شرکت:

شرکت نرخ فروش محصولات خود را بدون افزایش نرخ در نظر گرفته است

همانطور که مشاهده میشود میل لنگ پراید ۴۰ درصد از سبد شرکت را تشکیل داده و از محصولات اصلی شرکت می باشد

صادرات و واردات شرکت:

این شرکت صادرات یا وارداتی ندارد

بررسی بهای تمام شده:

همانطور که مشاهده میشود بخش عمده ای از بهای تمام شده این شرکت را مواد اولیه تشکیل میدهد

بررسی مواد اولیه در بهای تمام شده نصیر ماشین:

مواد اولیه:

شرکت نرخ خرید مواد اولیه را در سطوح مناسبی پیشبینی کرده است شرکت با فروش ۶۱ درصدی ۶۹ درصد از بودجه خود را پوشش داده است

سهامداران عمده:

همانطور که مشاهده میشود سهام مدیریتی شرکت در اختیاراشخاص حقیقی میباشد

طرح های توسعه ای:

این پروژه در زمینه افزایش تولید میل لنگ پراید و ای اف ۷ میباشد

نتیجه گیری:

در این بخش سود شرکت را بر اساس عملکرد واقعی در نرخ های فروش تخمین میزنیم:

شرکت نرخ فروش محصولات و مواد اولیه را در سطوح مناسبی در نظر گرفته است اما با توجه به پوشش ۶۱ درصدی بودجه فروش ۶ ماهه احتمال دارد با رشد تولید و فروش همراه شود رشد هر ۱۰ درصد فروش میتواند سود شرکت را به شرح ذیل افزایش دهد

همانطور که مشاهده میشوددر صورت تغییر هر ۱۰ درصد فروش شاهد تغییر ۱۴ تومانی سود هر سهم این شرکت خواهیم بود

چهارشنبه ۴ آذر ۹۴