سرمایه گذاری غدیر

مقدمه: سرمایه گذاری غدیر با افزایش سرمایه اخیر به سطح ۱۲۰۰ میلیارد تومان به یکی از بزرگترین و پر پتانسیل ترین شرکتهای هلدینگ تبدیل شده است غدیر با ورود موفقیت امیز شرکت پتروشیمی پردیس به بازار فرابورس به زودی قصد ورود پتروشیمی زاگرس بزرگترین تولید کننده متانول جهان را به بازار فرابورس دارد همچنین غدیر قصد دارد طی ۴ سال اینده سود خالص خود را به میزان دو برابر میزان فعلی با اجرای طرح های توسعه ای جدید و گسترش شرکتهای موجود افزایش دهد

روند سوداوری سهم:

همانطور که مشاهده میشود روند سوداوری این شرکت پرپتانسیل طی ۳ سال گذشته همواره صعودی بوده است که با توجه به سیاستهای شرکت در سالهای اتی نیز پیشبینی میشود روند سوداوری شرکت همواره صعودی باشد

پیشبینی سودسال ۹۰:

غدیر سود هر سهم سال مالی ۹۰ خود را به ازای هر سهم ۶۶،۵ تومان اعلام نموده است که در عملکرد ۶ ماهه موفق به پوشش۱ درصدی سود خود شده است لازم به ذکر است به دلیل ماهیت سرمایه گذاری شرکت عمده سود غدیر در ۳ ماهه پایانی سال مالی محقق میشود

ترکیب سود غدیر:

همانطور که مشاهده میشود تنها ۲۰ درصد از سودسال ۹۰ شرکت از فروش سرمایه گذاریها تامین خواهد شد و این نشان بنیاد قوی غدیر و متکی بودن به سود شرکتهای زیر مجموعه میباشد تا فروش داراییهای خود

سهامداران عمده غدیر:

همانطور که مشاهده میشود عمده سهام شرکت در مالکیت نیروهای مسلح میباشد که حمایتهای خوبی نیز از سهام خود در بازار به عمل میاورند و جز حقوقی های بسیار بزرگ و تاثیر گذار بازار میباشند

همچنین بیمه روستاییان و عشار و سرمایه گذاری خوارزمی در حال افزایش میزان سهام خود در غدیر میباشند

بررسی پرتفوی بورسی غدیر:

سرمایه گذاری غدیر عمده شرکتهیا پرتفوی خود را به خصوص شرکتهای پتروشیمی خود را به شرکت نفت و گاز پارسیان شرکت زیر مجموعه خود انتقال داده است و هلدینگی پتروشیمی تاسیس نموده است

پرتفوی غیر بورسی غدیر:

لازم به ذکر است شرکتهای پتروشیمی پردیس و زاگرس به شرکت توسعه الوند غدیر(گسترش نفت و گاز پارسیان) اتقال یافته است

محاسبه NAV و ارزش ذاتی هر سهم:

سهم شرکتهای سرمایه گذاری در سوداوری غدیر:

سرمایه گذاری غدیر شرکتهای پتروشیمی زاگرس و پتروشیمی پردیس را در قالب شرکت توسعه الوند قرار داده است و بدین شکل هلدینگ نفت و گاز پارسیان را تشکیل داده است به همین دلیل اثار تاثیر پتروشیمی پردیس و زاگرس بر این شرکت موجود نمیباشد

لازم به ذکر است بیش از ۷۰ درصد سود حاصل از سرمایه گذاری های شرکت را شرکت نفت و گاز پارسیان یا همان پتروشیمی زاگرس و پردیس تشکیل داده اند

غدیر سود سال جاری شرکت نفت و گاز پارسیان را به ازای هر سهم ۳۳۰ تومان اعلام نموده است که قصد تقسیم ۲۵۰ تومان از این سود را دارد که معادل ۷۰ درصد کل سود میباشد

بهازای تقسیم ۱۰ درصد سود بیشتر شرکت نفت و گاز پارسیان شاهد افزایش تقریبی ۴ تومانی سود هر سهم سرمایه گذاری غدیر خواهیم بود

نتیجه گیری:

با توجه به ارزش ذاتی ۴۳۸ تومانی غدیر جای رشد قیمتی غدیر تا سطوح ارزش ذاتی وجود دارد از طرفی با توجه به احتمال عرضه پتروشیمی زاگرس در فرابورس همچنین تعدیل عایدی این شرکت پتروشیمی زاگرس و پتروشیمی پردیس به دلیل افزایش نرخ فروش محصولات این شرکتها پیشبینی رشد سود شرکت نفت و گاز پارسیان و تعدیل عایدی غدیر نیز از این طریق میرود

سشنبه ۲۲ شهریور ۹۰