تحلیل بنیادی مادیران 

[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]

تحلیل بنیادی مادیران

مقدمه: مادیران با سرمایه ۸۲۰ میلیارد تومان در زمینه تولید و فروش محصولات نمایشی و کامپیوتری و لوازم خانگی فعالیت می کند این شرکت دارای برند ایکس ویژن و TLC در بازار می باشد

 

روند سوداوری مادیران

 

 

سال	سود هر سهم (ریال)	سود خالص (میلیارد ریال)
1395	199	239
1396	218	262
1397	485	1554
1398	965	3088

 

 

سوداوری شرکت با روند صعودی خوبی همراه شده و سود سال ۹۸ شرکت با جهش قابل توجهی همراه شده است

 

سود سازی ۹ ماهه99:

شرح	واقعی9ماهه	واقعی9ماهه
سال مالی منتهی به	۹۹،۹،۳۰	۹۸،۹،۳۰
فروش	۱۶،۶۶۲،۳۵۲	۹،۵۸۳،۶۶۱
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۸،۵۳۵،۷۰۰)	(۵،۵۲۶،۳۹۰)
سود و زیان ناخالص	۸،۱۳۰،۶۵۲	۴،۰۵۷،۲۷۱
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۱،۶۴۶،۳۹۵)	(۹۵۹،۱۳۱)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	(۲،۰۴۸)	۱۲،۳۸۴
سود و زیان عملیاتی	۶،۴۸۲،۲۰۹	۳،۱۱۰،۵۲۴
هزینه های مالی	(۴۵۸،۵۸۰)	(۱۷۸،۱۰۶)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۴۵۸،۲۸۷	0
درامدها(هزینه های) متفرقه	۸۵،۰۷۸	۵۳،۰۴۳
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۶،۵۶۶،۹۹۴	۲،۹۸۵،۴۶۱
مالیات	(۹۱۴،۹۶۴)	(۵۲۶،۹۶۱)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۵،۶۵۲،۰۳۰	۲،۴۵۸،۵۰۰
سود هر سهم پس از کسر مالیات	965	300
سرمایه	۸،۲۰۰،۰۰۰	۸،۲۰۰،۰۰۰

 

مادیران با سرمایه 820میلیارد تومانی در ۹ ماهه99به سود ۶۹۰ ریالی دست یافته که 130درصد بیش از دوره مشابه سال قبل می باشد

 

 

تولیدات و فروش شرکت:

نوع محصول	مقدار فروش(دستگاه) سال ۹۹	قیمت فروش (هر دستگاه/ تومان) سال ۹۹	مقدار فروش(دستگاه) 12ماهه سال99	قیمت فروش (هر دستگاه/ تومان) 12ماهه سال99
محصولات نمایشی	۴۵۱،۷۰۵	—-	۳۵۵،۴۸۰	۴،۷۰۹،۰۰۰
محصولات کامپیوتری	۶،۰۸۶	—-	585	۴۰۵،۰۰۰
لوازم خانگی	۹۴،۹۱۹	—-	۷۱،۷۶۰	۶،۹۶۵،۰۰۰

 

 

 

شرکت فروش ۲۴۹۳،۵ میلیاردی را برای سال ۹۹ پیشبینی که در عملکرد 12ماهه 89درصد از فروش خود را پوشش داده است

 

 

درصد تاثیر هر یک از محصولات در سبد مادیران:

محصولات نمایشی عمده سبد تولید و فروش شرکت را تشکیل می دهد

 

 

بررسی بهای تمام شده در شرکت مادیران:

نام	مبلغ(میلیون ریال)	درصد تاثری گذاری
مواد مستقیم	۱۰،۲۲۰،۰۰۰	90
دستمزد مستقیم	۳۱۰،۰۰۰	3
سربار	۸۵۰،۰۰۰	7

 

همانطور که از جدول بالا مشاهده میشود مواد اولیه عمده سرفصل بهای تمام شده مادیران را به خود اختصاص داده است

 

 

مواد اولیه:

 

شرکت برای ۹ ماهه ۹۹ پوشش ۷۲ درصدی بودجه مواد اولیه را داشته است

 

 

مصارف و منابع ارزی:

 

نوع ارز	مبلغ ارزی	مبلغ ریالی
مصارف ارزی(یوان)	۲۸۵،۳۸۵،۰۰۰	۹،۲۸۴،۰۰۰
مصارف ارزی(یورو)	۱۰،۷۴۰،۰۰۰	۷۴۶،۰۰۰

 

 

 

طرح های توسعه ای :

 

 

نام طرح	براورد سرمایه گذاری			درصد پیشرفت طرح تاکنون	سال بهره برداری
	مبلغ میلیون ریال	نام ارز	مبلغ ارزی
خط تولید ماشین لباسشویی و یخچال	۱،۴۰۰،۰۰۰	دلار	۱۴،۵۲۷،۰۰۰	100	آبان ۹۹

 

خط تولید ماشین لباسشویی شرکت افتتاح و خط تولید یخچال و کولر گازی شرکت که افتتاح شده است

 

سهامداران عمده:

 

نام سهامدار	درصد سهام
امیر مسعود امیری	۲۰،۳
امیر علی امیری	۱۸،۵
مظفر امیری	۱۸،۳
امیر رضا امیری	۱۸،۳

 

 

سهام شرکت به صورت خانوادگی اداره می شود

 

 

نتیجه گیری:

 

نوع محصول	مقدار فروش(دستگاه) سال ۹۹	قیمت فروش (هر دستگاه/ تومان) سال ۹۹	مقدار فروش(دستگاه) 12ماهه سال99	قیمت فروش (هر دستگاه/ تومان) 12ماهه سال99
محصولات نمایشی	۴۵۱،۷۰۵	—-	۳۵۵،۴۸۰	۴،۷۰۹،۰۰۰
محصولات کامپیوتری	۶،۰۸۶	—-	585	۴۰۵،۰۰۰
لوازم خانگی	۹۴،۹۱۹	—-	۷۱،۷۶۰	۶،۹۶۵،۰۰۰

 

 

 

شرکت فروش ۲۴۹۳،۵ میلیاردی را برای سال ۹۹ پیشبینی که در عملکرد 12ماهه 89درصد از فروش خود را پوشش داده است

 

 

بودجه کارشناسی:

 

شرح	پیشبینی ۱۲ ماهه
سال مالی منتهی به	۹۹،۱۲،۲۹
فروش	۲۲،۲۶۸،۵۳۰
بهای تمام شده کالای فروش رفته	(۱۱،۳۸۰،۰۰۰)
سود و زیان ناخالص	۱۰،۸۵۵،۵۳۰
هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی	(۲،۲۰۰،۰۰۰)
خالص سایر درامدهای عملیاتی	(۳،۰۰۰)
سود و زیان عملیاتی	۸،۶۸۵،۵۳۰
هزینه های مالی	(۶۰۰،۰۰۰)
درامد حاصل از سرمایه گذاریها	۵۲۰،۰۰۰
درامدها(هزینه های) متفرقه	۱۲،۰۰۰
سود(زیان)قبل از کسر مالیات	۸،۶۱۷،۵۳۰
مالیات	(۱،۲۰۶،۰۰۰)
سود و زیان پس از کسرمالیات	۷،۴۱۱،۵۳۰
سود هر سهم پس از کسر مالیات	904
سرمایه	۸،۲۰۰،۰۰۰

 

شرکت به دلیل جهش نرخ های فروش و افزایش حاشیه سود توانایی رسیدن به سود ۹۰ تومانی را دارا می باشد

 

 

جمع بندی:

 

شرکت  با افتتاح خطوط تولید جدید و اضافه شدن دو محصول جدید با رشد فروش و موقعیت بهتری همراه می شود

 

شرکت در حال گسترش فعالیت خود در بازار لوازم خانگی میباشد که میتواند با کسب سهم مناسبی از بازار همراه و با رشد فروش وسوداوری خوبی همراه شود

سود سال اینده شرکت با محصولات جدید متحول و سود شرکت می تواند به ۱۳۰ الی150 تومان به ازای هر سهم برسد

مادیرا سقف قیمتی 1000الی ۱۱۰۰ تومانی و حمایت ۸۲۰ تومانی داشته و در این سطوح می تواند موردتوجه و جز سهام اینده دار و بنیادی محسوب می شود

 

 

 

 

 

ماه	فروش سال99 میلیارد تومان	فروش سال ۹۸ میلیارد تومان
فروردین	۲۱،۴	۵۴،۸
اردیبهشت	۹۸،۹	۱۱۶،۵
خرداد	۱۳۲،۵	114
تیر	۱۸۶،۲	۱۰۵،۵
مرداد	۲۲۸،۴	۹۶،۴
شهریور	۲۴۴،۷	۹۱،۸
مهر	۲۱۲،۴	۹۲،۵
ابان	۲۰۴،۵	۹۹،۵
اذر	۲۲۶،۷	۱۷۱،۴
دی	۲۶۸،۵	۱۵۵،۸
بهمن	۲۴۶،۳	۱۳۰،۶
اسفند	۱۵۶،۴	۱۰۴،۲
جمع	۲۲۲۶،۸	۱۳۳۳،۲

 

شرکت در ۱۲ ماهه سال ۹۹ با رشد ۶۷ درصدی فروش همراه شده است

 

 

گروه تحلیل گری بتا سهم…

[/ihc-hide-content]