تحلیل بنیادی دوده صنعتی پارس

تحلیل بنیادی دوده صنعتی پارس 

مقدمه: دوده صنعتی پارس یکی از بزرگترین شرکتهای تولید کننده دوده کربن از مواد اولیه اصلی صنعت لاستیک سازی با ظرفیت سالانه ۲۷ میلیون کیلو دوده صنعتی میباشد که طی سنوات اخیربه دلیل رشد شدید سوداوری مورد توجه بازار قرار گرفته و با رشد قیمتی خوبی همراه شده است

روند سوداوری شدوص:

 روند سوداوری شرکت با توجه به رشد قیمت محصولات شرکت با روند صعودی خوبی مواجه شده است

پیشبینی سود سال ۹۲:

 شدوص سود هر سهم سال جاری خود را به ازای هر سهم مبلغ ۱۰۰۱ ریال اعلام نموده است

این شرکت در عملکرد ۶ ماهه سال ۹۲ به سود 486ریالی به ازای هر سهم دست یافته است

بررسی میزان تولید و فروش شرکت طی سال ۹۲: 

 مصارف ارزی:

شدوص برای سال ۹۲ به دلیل صرفه بیشتر قیمتهای فروش داخلی فروش صادراتی خود را در عملکرد ۶ ماهه انجام داده و برای مابقی سال قصد صادرات ندارد

بررسی بهای تمام شده در شرکت شدوص: 

 همانطور که مشاهده میشود مواد اولیه عمده بهای تمام شده این شرکت را تشکیل میدهد

مواد مستقیم:

مواد اولیه:

 از از نکات مهم اینکه شرکت نرخ خرید اکستراکت را در بودجه سال ۹۲ حدود1600تومان در نظر گرفته است در صورتی که نرخ عرضه این محصول در بورس کالا 1570تومان بوده است

اثرات طرح تحول بر شدوص:

شرگت سالانه حدود ۳ میلیارد تومان مصرف انرژی دارد که این مقدار رابا رشد ۳۰ درصدی برای سال ۹۲ در سطوح ۴ میلیارد تومان پیشبینی کرده است رشد تصاعدی نرخ حاملهای انرژی میتواند به ضرر این شرکت تمام شود

رشد هر ۱۰۰ درصدی نرخ حاملهای انرژی میتواند سبب کاهش ۲۵ تومانی سود هر سهم شدوص شود

ترکیب سهامداران شرکت:

 از سهامداران حقوقی سرمایه گذاری گروه توسعه ملی فروشنده سهام شدوص در بازار میباشد

نتیجه گیری:

شرکت در نرخ فروش محصولات خود مشکلی ندارد اما نرخ خرید مواد اولیه رادر سطوح بالایی پیشبینی کرده است

 بدین ترتیب بافرض قیمتهای فعلی خرید اکستراکت یعنی قیمتهای ۱۵۷۰۰ تومانی شاهد کاهش بودجه خرید اکستراکت خواهیم بود که با توجه به بودجه ۹۵،4میلیارد تومانی خرید این محصول برای سال ۹۲ شاهد کاهش ۴،4میلیارد تومانی بهای تمام شده شدوص خواهیم بود

 همانطور که مشاهده میشود شدوص توانایی رسیدن به سود ۱۲۹ تومانی را دارد که این توان تعدیل و سودسازی با رشد قیمتی فعلی همخوانی دارد

چهارشنبه ۲۷ اذر92