تحلیل بنیادی و تکنیکال اتیه دماوند
بررسی سبد بورسی
|
نام سهم |
درصد مالکیت |
بهای تمام شده هر سهم (ریال) |
ارزش روز سهم (ریال) |
کاهش یا افزایش نسبت به بهای تمام شده (میلیون ریال) |
|
صنایع شیمیایی ایران |
35 |
9530 |
قیمت احتمالی ۱۸۰۰۰ |
740000 |
|
لیزینگ صنعت و معدن |
11 |
2171 |
1382 |
54431 |
|
حق تقدم لیزینگ صنعت و معدن |
۵،۶۶ |
2171 |
412 |
59726 |
|
کارخانجات مخابراتی ایران |
۱۷،۹۲ |
3004 |
982 |
22238 |
|
کنتور سازی |
2 |
8727 |
17322 |
18665 |
|
سایر سهم ها |
|
|
||
|
جمع کل |
615000 |
|||
در بررسی سبد بورسی اتیه دماوند مشاهده می کنیم مهمترین سهم این شرکت صنایع شیمیایی ایران می باشد لذا تمرکز ما فقط بر مینای تغییرات شرایط بنیادی شیران باید باشد
شیران احتمالا سود سال ۹۰ را ۴۰۰ اعلام خواهد کرد سود سال ۹۱ نیز ابتدا همین محدوده ۴۰۰ الی ۵۰۰ خواهد بود لذا قیمت شیران می تواند بین ۱۸۰۰ الی ۲۰۰۰ تومان در نوسان باشد ما در محاسباتمان قیمت شیران را ۱۸۰۰ تومان فرض می کنیم لذا جمع ارزش افزوده سبد بورسی اتیه دماوند به ۶۱،۵ میلیارد تومان می رسد
محاسبه nav سهم
|
توضیحات |
میلیارد تومان |
|
تفاوت ارزش بورسی به بهای تمام شده |
۶۱،۵ |
|
ذخیره کاهش ارزش سرمایه گذاری ها |
۴۶،۵ |
|
جمع حقوق صاحبان سهم |
178 |
|
تعداد سهام |
یک میلیارد سهم |
|
Nav |
۲۸۶ تومان |
اگر ضریب nav را نیز حداقل ۶۰ درصد مدنظر بیگریم می بینیم ارزش ذاتی سهم حدود ۱۷۰ تومان خواهد بود
محاسبه سود سال ۹۰ اتیه دماوند
روند سود اوری سهم در چند ساله اخیر
|
سال مالی |
89 |
88 |
87 |
86 |
|
سود مصوب مجمع |
۳۵۱ ریال |
۸۳ ریال |
۲۲۵ ریال |
۶۲ ریال |
|
سود تقسیمی مجمع |
۳۵ ریال |
۹ ریال |
۸ ریال |
۷ ریال |
در محاسبه سود اتیه دوماوند فقط اتکا به سود سهام شیران می کنیم واتی حدود ۸۷۴۲۴۹۹۲ سهم شیران را دارد لذا اگر سود شیران در سال ۹۰ حدود ۴۰۰ تومان باشد و ۸۰ درصد ان را نیز تقسیم کند در حدود ۲۶ تومان فقط فقط از سود شیران نصیب واتی می شود در سال ۹۱ سود شیران با یورو ۲۲۰۰ تومانی می تواند به ۷۰۰ تومان و سود واتی به ۵۰ تومان برسدبنابراین در تمام محاسبات واتی باید به شیران توجه کرد و برگ برنده واتی فقط فقط نوسانات صنایع شیمیایی ایران خواهد بود
تحلیل تکنیکال اتیه دماوند
همانطور که در شکل مشاهده می کنیم پس از تشکیل کف دوقلو در محدوده ۸۵ تومان و عبور قیمت از خط گردن (۱۰۵ تومان) انتظار داریم قیمت حداقل حدود ۲۰ تومان از ۱۰۵ تومان بالاتر رود لذا اولین هدف سهم ۱۲۵ تومان می باشد اهداف دیگر قیمت ۱۳۵ و ۱۴۵ تومان می باشند با توجه به شدت عرضه های سهم در این مدت اخیر احتمالا سهم در کوتاه مدت جای رشد بالایی نخواهد داشت و محدوده ۱۳۰ تومان می تواند هدف سهم باشد تثبیت نرخ ارز می تواند از تب و تاب سهم های صادراتی و مرتبط با ان بکاهد
شنبه ۲۴ دی ۹۰
