خبر
روز شلوغ فولادی ها …
تحلیل خًبر
بتا سهم – ۶:۴۷ در بازار گزارش ها رسید ذوب و فولاد گزارش دادند . باید واقعیت را گفت گزارش هر دو خوب بود ولی فولاد واقعا چز دیگری است !! .
در این گروه فخوز واقعا بد نبود سهم گزارش خوبی را راهی بازار کرد ولی بازار بی توجه بود فخوز در حالی که ۸۱۲ ریال را پیش بینی کرده است با ۹۱% پوشش و با تحقق ۷۳۵ ریال مواجه شده او هم مثل فولاد گزارش بسیار خوبی داده است و تعدیل دارد سهم در ۳ ماهه اول ۱۶۳۳۹ میلیارد ریال فروش ، ۴۳۰۰ میلیارد ریال سود عملیاتی و ۳۸۶۹ میلیارد ریال سود خالص داشت . و ۲۶۷ ریال به ازای هر سهم محقق کرد . در ۳ ماهه دوم ۱۴۶۸۵ میلیارد ریال فروش ، ۳۲۶۶ میلیارد ریال سود عملیاتی ، ۳۱۴۲ میلیارد ریال سود خالص و به ازای هر سهم ۱۸۴ ریال محقق کرد یعنی ۳ ماهه اول وضع بهتر بود . و اما ۳ ماهه سوم فروش ۱۶۲۹۱ میلیارد ریال سود عملیاتی ۴۴۳۴ و سود خالص ۴۱۱۳ میلیارد ریال بود . پیشرفت فخوز در ۳ ماهه سوم بارز است و به ازای هر سهم ۲۸۴ ریال محقق کرد . به نظر فخوز قابلیت شناسایی بیش از ۹۵۰ ریال سود را دارد
به نظر سهم این قابلیت را دارد که ۶۰۰۰ ریال را لمس کند
در بازار فولاژ هم گزارش خوبی را داده است به خصوص در سود عملیاتی و لازمه تعدیل مثبت است فولاژ این روزها کمی بیشتر مورد توجه است سهم در حالی بودجه فروش خود را ۹۶۰۴ ملیارد ریال اعلام کرده است که در ۶ ماهه ۴۴۳۱ میلیارد ریال و ۹ ماهه ۷۰۹۷ میلیارد ریال را محقق کرد در ۶ ماهه در نهایت به سود ۵۳ ریالی بسنده کرده است . سهم در ۹ ماهه به سود ۷۰ریالی رسیده است در حالی که معتقدیم باید تعدیل دهد چرا که پیش بینی سود عملیاتی ۶۱۰ میلیارد ریال بوده ۹ماهه ۷۴۲ میلیارد ریال سود عملیاتی محقق کردهاست یعنی ۱۵۶ میلیارد ریال که البته انتظار از سهم بیشتر بود . به نظر سهم در ۹ماهه بیش از ۱۳۰ ریال هم می توانست تحقق سود داشته باشد چرا که بخشی ازسود غیر عملیاتی است و هنوز پوششی داده نشده
به نظر فولاژ با یک رشد قیمت مواجه می شود به خصوص با این گزارش خوب
در ارفع در روی همان پاشنه می چرخد ارفع همچنان برمدار منفی و زیان می تازد. البته عملیاتی به سود میرسد ولی در مجموع هزینه تسعیر وام ارزی او را زیان ده میکند و ۹ماهه حالا به ۳۹ریال زیان رسیده در حالی که ۶ ماهه ۴۱ ریال زیان بود . ارفع ۶ ماهه ۸۵۹ میلیارد ریال و حالا ۹ ماهه ۱۴۴۶ میلارد ریال سود عملیاتی داشته یعنی در ۳ ماهه فقط ۵۸۷ میلیارد ریال سود عملیاتی داشته است ولی این زیان او را منفی کرده است . همه منتظر نتایج مذاکرات شرکت با صنعت و معدن هستند
بهنظر فقط باید منتظر گزارش مذاکرات با بانک صنعت و معدن بود
در بین فولادی ها هرمز هم شرایط بدی نداشت هرمز یکی از خاص ترین گزارش ها را می دهد ۱۵۰ ریال سود هر سهم بوده و ۶ ماهه ۸۵ ریال تحقق سود داشته ۹ماهه این عدد ۱۳۱ ریال بوده است . در مقام مقایسه با سال قبل در همن مقطع که شرکت ابر تحول داشته ولی سراغ گزارش های دوره ای زمانی ۳ماهه برویم … در ۳ماهه با فروش ۵۲۸۰ به سود عملیاتی ۷۵۶ میلیارد ریالی و سود خالص ۴۹۰ میلیارد ریالی رسیده بود . در ۶ ماهه فروش ۱۱۹۰۰ میلیارد ریال و سود عملیاتی ۱۶۸۰ میلیارد ریال شده است . یعنی در ۳ ماهه دوم ۹۲۴ میلیارد ریال سود عملیاتی داشته . با کنترل هزینه های مالی و کاهش آن سود را بهتر کرده و کیفیت آن را بالا برده است و در نهایت ۱۲۸۱ میلیارد ریال سود خالص محقق کرده که ۷۹۱ میلیارد ریال سود در این دوره محقق شده است. در ۳ ماهه سوم و یا ۹ ماهه فروش به ۱۹۱۲۳ میلیارد ریال رسیده ۷۲۲۳ میلیارد ریال فروش داشته ، سود عملیاتی به ۲۵۳۳ میلیارد ریال رسیده و ۸۵۳میلیارد ریال سود عملیاتی داشته که از ۳ ماهه دوم کمتر است و در نهایت بازهم کنترل هزینه های مالی به داد شرکت رسیده است . به نظر گزارش خوبی است و بهتر هم می توانست باشد
سهم بازی قیمتی دارد و سر وقت حرکت م کند با این گزارش ها بعید است حرکتی را داشته باشد
کاوه هم این مدت بیشتر حرف زد تا عمل ولی سهم بدی نیست کاوه این تازه وارد بازار که بازار به سود سال ۹۷ این شرکت بسیار دلخوش کرده است سهم ۲۰۲ ریال را اعلام کرده است و ۶ ماهه ۹۲ریال را محقق کرد در ۹ماهه تحقق سود به ۱۵۲ریال رسیده وپوشش ۷۵%را داشته است . سهم در ۶ ماهه ۱۳۵۵ و در ۳ ماهه سوم ۱۱۵۰ میلیارد ریال سود عملیاتی داشته است و این نکته مثبت سهم است به نظر نکته منفی سهم رشد سریع سایر هزینه های متفرقه و هزینه های مالی بوده است
شاید برخی موافق نباشند ولی فخوز به نظر بهتر از کاوه است
فجر هم گزارش خوبی را داشت ولی شاید به راحتی رشد نکند فجر در حالی پیش بینی فروش ۴۶۰۵ را دارد که تا ۶ ماهه ۲۵۱۳ میلیارد ریال را محقق کرده است در ۹ ماهه این عدد ۳۴۷۰ میلیارد ریال بوده و رشد خوبی داشته است. سهم روی همان سود ۳۴۷ ریالی تاکید کرده و ۳ماهه ۶۸ و ۶ ماهه ۲۰۲ ریال را محقق کرده است . در ۳ ماهه اول با فروش ۹۷۹ و سود عملیاتی ۸۰میلیارد ریالی مواجه بود در ۶ماهه فروش به ۲۵۱۳ میلیارد ریال و سود عملیاتی ۲۶۴ میلیارد ریال شد در ۹ ماهه با ۳۴۷۰ میلیارد ریال فروش سود عملیاتی ۴۳۱ میلیارد ریال شده و رشد خوبی داشت و در نهایت ۳۳۴ ریال را محقق کرد که عدد خوبی است و که ۹۶% را پوشش داده و باید تعدل بزند
اما یکی از گزارش های خوب مربوط به چدن بود چدن در گیرو دار گزارش های مختلف گم شد ولی گزارش خوبی را در ۹ ماهه داده بود سهمی که ۲۵۱ریال پیش بینی سود داشت و در ۶ماهه ۱۲۱ریال را محقق کرده بود در ۹ ماهه به تحقق سود ۲۲۲ ریالی رسید تا ۸۸% بودجه را محقق کرده باشد . نکته بسیار مهم این است سهم در ۳ ماهه سوم بیش از ۶ ماهه اول سال سود عملیاتی داشته است به نظر تعدیل خوبی در راه است
به نظر این سهم این قابلیت را دارد که اب تکیه براین گزارش یک موج نوسان را داشته باشد .
اما بهترین گزارش ها را مثل همیشه مرد فولادی بازار داده است
فولاد در ۹ ماهه ۴۹۱ ریال معادل ۹۰% پیش بینی سود ۵۴۶ ریالی را محقق کرده است . تعدیل در راه است و برخی از سود ۶۶۰ ریالیو برخی نیز ۶۸۰ ریالی در مورد فولاد صحبت می کنند .
فولاد در ۳ ماهه با ۳۳۲۶۶ میلیارد ریال فروش و سود عملیاتی ۱۳۹۳۵ میلیارد ریالی بدون تحقق درامد های غیر عملیاتی به سود خالص ۹۰۳۹ میلیارد ریالی رسیده است یعنی به ازای هر سهم ۱۲۱ ریال . در ۶ ماهه فروش به ۳۳۶۶۲ میلیارد ریال رسیده و هنوز خیلی افزایش نرخ ها در ان لحاظ نشده بود ولی سود عملیاتی به ۲۸۸۵۴ میلیارد ریال رسید یعنی ۱۴۹۱۹ میلیارد ریال سود عملیاتی محقق کرده است و فروش نیز ۳۳۶۶۲ میلیارد ریال بود . سود خالص ۳ ماهه دوم برابر ۱۳۹۵۱ میلیارد ریال بوده و در ۳ ماهه دوم ۱۸۵ ریال محقق کرد . در ۳ ماهه سوم فروش با رشدی بی سابقه ۴۳۹۱۹ میلیارد ریال شد ،سود عملیاتی ۲۰۱۶۵ و سود خالص ۱۳۸۴۹ میلیارد ریال شد یعنی ۱۸۵ ریال در ۳ ماهه سوم . سهم ۹۲% سود عملیاتی را پوشش داده و در کنترل هزینه های مالی هم بد عمل نکرده است . هنوز سود غیر عملیاتی شناسایی نشده و سود بیش از ۶۷۰ ریال به نظر در انتظار فولاد است در فولاد رشد ۱۶۱% سود عملیاتی و رشد ۲۳۰% سود خالص نسبت به مدت مشابه عملکرد خوب این شرکت را می رساند
منتهی این وسط خبر بلوک کمی کار را خراب کرد خبری که شاید برای فولاد بعد از این گزارش خیلی خوب نباشد عرضه صدر تامین است هر چند این عرضه بلوکی بوده ولی به هر حال سیگنال فروشنده بودن این حقوقی را صادر میکند . این بلوک برای روز ۴ بهمن آگهی شده و قیمت آن هم ۳۱۰۰ ریال ، تنها راهی که این بلوک روی تابلو تاثر نگذارد این است که بلوک جابجایی بین خود مجموعه ها باشد
به هر حال اگر جابجایی باشد خبرخوبی است ولی نماد فولاد احتمالاً متوقف شده و این سود را به بازار اعلام کند . هدف فولاد حرکت به سمت ۴۰۰۰ ریال قبل از مجمع است
گروه تحلیل گری بتا سهم
۱ بهمن ۹۶
