خبر
در گروه سیمان …
تحلیل خًبر
بتا سهم – ۶:۰۵ در این گروه یکی از بهترین دوره ها و گزارش ها را داشتیم . در طول بازار کار با سغرب اغاز شد . ر سیمان غرب سال های قبل صادرات بحث مهمی بود ولی به دلیل مشکلات در عراق کمتر شده است سغرب ۳۲۷ ریال سود اعلام کرده بود که در گزارش جدید روی ان تاکید کرده ولی در یک رشد خارق العاده سود سال ۹۶ را با رشدی ۹۷% به ۶۴۴ ریال رسانده است . رشد ۱۴% در فروش ، کنترل هزینه ها رشد سود عملیاتی را به همراه داشته است . به نظر سغرب یک رشد منطقی ۱۰ ال ۱۵% را خواهد داشت ولی بعد کم کم متعادل می شود
در ستران نیز وضعیت بد نیست . ستران ابتدا برای سال ۹۵ سود را از ۲۲۰ به ۲۰۲ ریال کاهش داده است و بعد در یک حرکت انتحاری سود سال ۹۶ را با ۵۱% افزایش به ۳۰۶ ریال رسانده تا هدیه خوبی به سهامدارانش بدهد . او در عملیاتی موفق بوده رشد ۱۷۸% سود عملیاتی را داریم ولی کمی در غیر عملیاتی ضعیف عمل کرده که البته سود نیروگاه را صفر دیده است . به نظر در سیمان تهران ما یک تعدیل سود غیر عملیاتی دیگر نیز داریم . به نظر این سهم نیز می تواند در حوالی قیمت ۲۴۰۰ ۲۵۰۰ ریال باشد .
اما سبهان وضعیت خیلی جالبی نداشت سبهان همیشه یکی از خوب ها بوده است ولی این بار در سود سال ۹۶ خود محافظه کاری کرده است . سود سال ۹۵ را در حالی ۱۹۱۳ ریال بوده که سود ۹۶ را با ۱۷% کاهش به ۱۵۹۲ ریال رسانده است . محافظه کاری در مقدار فروش و نرخ های اعلامی باعث این تعدیل و کاهش سود شده است . بهبهان به راحتی می توانست تعدیل سود بزند سود شرکت بالای ۲۵۰۰ ریال است ولی فعلاً در این نرخ ها دیده است . در مجموع گزارش بدی نیست ولی محافظه کارانه است بازار انتظار سود بهتری را داشت ولی محقق نشد به نظر بازی خوبی را روی سهم در صورت افت احتمالی قیمت شاهدیم .
در سیمان کرمان نیز با سود تقسیمی خوب ۴۵۰ ریالی مواجه شده و حالا اگر هر قیمتی زیر ۲۶۰۰ ریال باز شود برای خرید می تواند جالب باشد واقعاً در کل سیمان کرمان زیر قیمت های ۲۸۰۰ ۲۹۰۰ با دید میان مدت گزینه خوبی ست سهم احتمالاً امروز باز می شود
گروه تحلیل گری بتا سهم
۱ اسفند ۹۵
