خبر

گروه سیمان با …

تحلیل خبر

بتا سهم – ۶:۱۲ در مورد این گروه اول از سیمان خزر شروع می کنیم که جالب است ۶۳۰ ریال سود داشت ۶۹۰ ریال سود تقسیم کرد . ولی به نظر بازهم صف فروش با این قیمت منطقی تر است .

روزهای قبل هم گفتیم که ساروم در مجمع نسبتاً موفق ۱۲۰۰ ریال تقسیم کرد . این سهم را زیر نظر داشته باشید در محدوده ۴۸۰۰ و ۴۹۰۰ ریال باید باز شود و در حالی که در پی به ای ۳ و زیر ۳ قرار می گیرد . ۴۸۰۰ ساروم را خیلی خوب زیر نظر داشته باشید .

اما سیمان کرمان یکی از سهم های مورد نظر بوده که توصیه شد حتی میان مدتی ها هم می توانند در مجمع شرکت کنند ولی برای نوسان پس از مجمع . سهم ۲۰۰۰ریال تقسیم کرد .

سهم با سرمایه جدید سود ۸۲۴ ریالی را اعلام کرده است . به نظر بهترین قیمت دبرای خرید ۲۸۰۰ ریال است قیمت تئوریک سهم ۳۰۰۰ و محدوده ۳۰۰۰ ریال است .

این سهم واقعاً شرایط خوبی داشته و می تواند جالب باشد

اما همه را گفتیم یک نگرانی را سهگمت رقم زد . سیمان هگمتان پیش ازاین سود خود را مبلغ ۸۲۰ ریال اعلام نموده بود که در شرایط جدید ان را به ۶۷۰ ریال رسانده است . این کمی نگران کننده است . دلایل عمده کاهش EpS نسبت به پیش بینی قبلی عبارتند از:   ۱- کاهش مبلغ فروش به میزان ۸/۹۴ میلیارد ریال به دلیل تغییر ترکیب فروش و افزایش تخفیف ارائه شده به مشتریان       ۲- کاهش بهای تمام شده کالای فروش رفته به میزان ۷/۴ میلیارد ریال به دلیل کاهش بهای پاکت مصرفی       ۳- افزایش هزینه های اداری و تشکیلاتی به میزان ۱/۲۳ میلیارد ریال ناشی از هزینه حمل و بارگیری کلینکر صادراتی به نرخ فوب     ۴- کاهش هزینه های مالی به میزان ۲۱ میلیارد ریال به دلیل بازنگری در نرخ بهره تسهیلات ارزی و همچنین پیش بینی دریافت تسهیلات کمتر نسبت به پیش بینی قبلی     ۵- کاهش مالیات به میزان ۵/۱۶ میلیارد ریال به دلیل کاهش سود . گزارش ۳ ماهه خوبی نیز ندارد . سود تلفیقی نیز ۶۷۸ ریال است . به نظر قیمت سهم خیلی کم نشود ولی افت تا ۲۹۰۰و ۳۰۰۰ ریال منطقی است .

گروه تحلیل گری بتا سهم

۳۰ اردیبهشت ۹۴