بازار و کانال ۶۰!!!
بازار سرمایه کار خود را در هفته جدید در حالی اغاز میکند که سایه جنگ احتمالی سوریه کمرنگتر شده است حتی گمانه زنیهایی از احتمال دیدار روحانی با اوباما در حاشیه سفر رییس جمهور به سازمان ملل شنیده میشود اخبار مثبت اقتصادی نیز در جریان میباشد که میتواند دست در دست هم داده و بازار را با شروع مثبتی همراه سازد
هر چند به اخر شهریور ماه نزدیک می شویم و خیلی از سهامداران تجربه تلخ این روزها را به یاد دارند ماهی که بنابر شنیده ها و دیده ها می تواند با فروش بالایی از طرف اعتباری ها ، کارگذاری ها و خیلی از شرکتهای سرمایه گذاری همراه باشد یقینا اخر شهریور همانند اخر اسفند همیشه مصادف با اتمام سال مالی خیلی از شرکتها می باشدو این شرکت ها طبق روال همیشگی یقینا قصد شناسایی سود و یا اقدامات دیگری را در اخر سال مالی خود دارند لذا هفته اتی خواسته یا ناخواسته با نوسانات زیادی می تواند روبرو باشد لذا خریداران باید دقت بیشتری در خرید ها داشته باشند شنبه ۲۳ شهریور است لذا کسانییکه تا قبل از سه شنبه ۲۶ شهریور فروشی داشته باشند نهایتا وجه انها در روز ۳۱ شهریور تسویه می شود بنابراین حجم فروش ها از سه شنبه ۲۶ شهریور کم تر و کمتر خواهد شد ولی اصولا اثار این رفتار ها تا اخر شهریور ماه می تواند پابرجا باشد
اما برای بازار فردا در گروه پتروشیمی ادامه نوسانات مثبت سهام این گروه را انتظار داریم خبرهای مثبتی که از حوزه مدیرعامل جدید شرکت ملی پتروشیمی به گوش میرسد میتواند همچنان سبب رشد قیمتی سهام این گروه را فراهم سازد پتروشیمی هایی که علی رغم پتانسیل تعدیل مثبت عایدی با پی بر ای پایینی در حال معامله میباشند هر چند سایه نرخ خوراک مثل همیشه بالای سر این گروه است و عدم شفافیت این موضوع همیشه باعث کاهش پی به ای گروه شده است در گروه پتروشییمی نیز سهم هایی که در هفته گذشته بیش از ۱۰ الی۱۵درصد رشد اشته اند به نظردر کوتاه مدت با نوسانات بالاتری می توانند روبروباشند زاگرس نمونه ای از این سهم ها می تواند باشد سهم از ۲۲۰۰ به ۲۶۰۰ رسیده است لذا خریداران باید دقت کنند رشدسهم زمینه ساز اصلاح قیمت می تواند باشد و باید در ورود های بعدی دنبال نقاط مناسبی تری بود هر چند میان مدت همه سهم های پتروشیمی مثبت ارزیابی می شوند ولی ورود در زمان و نقطه مناسب نیز از اهمیت بالایی روبرو می باشد که باید به ان دقت بیشتری داشت
در گروه سیمانی نیز همچنان نوسانات مثبت را در سیمانیهای صادراتی انتظار داریم البته برخی از نمادهای سیمانی در سطوح مقاومتی خود قرار دارند که احتمال افزایش عرضه ها و متعادل شدن روند معاملاتی سهام این دسته از سهام را انتظار داریم
در بین نمادهای سرمایه گذاری فارس پتانسیل رشد قیمتی خوبی را دنبال میکند فارسی که اهداف قیمتی ۱۰۰۰ و سپس ۱۱۰۰ تومانی را در پیش گرفته است شنیده میشود حقوقیها برای سهام بلوکی این هلدینگ پتروشیمی حسابی دندان تیز کرده اند در مورد فارس نیز باید دقت داشت رشد شدیدی از سهم در کوتاه مدت نمی توان توقع داشت برندگان اصلی این سهم کسانی هستند که سهم را در نقاط مناسب تری خرید کنند و دید میان مدت تری داشته باشند اصولا وقتی سهم به نقاط بالاتری راه پیدا می کند میزان عرضه ها در این نماد نیز زیاد می شود بنابراین باید به رفتار قبلی سهم های بزرگ که حرکت انها نیز خیلی کند هستند توجه بیشتری داشت
در مورد غدیر نیز فعلا باید در خرید دقت بیشتری داشت غدیر در محدوده ۴۶۰ الی ۴۶۵ تومان مقاومت مهمی را در پیش دارد که عبور از ان نیاز به شرایط مساعدی در بازار دارد اگر پارسان در هفته جاری بازگشایی شود بازگشایی مناسب پارسان می تواند دست غدیر برای عبور از ۴۶۰ را باز کند و شاهد رشد غدیر تا ۵۰۰ نیز بود بهر عنوان باید دقت داشت سهم اصلی غدیر که بیش از ۸۰ درصد سبد ان را تشککیل می دهد پارسان است تا زمانییکه پارسان بازگشایی نشود غدیر برگ برنده خود را غایب می بیند شفاف شدن قیمت پارسان ارز ش ذاتی غدیر را شفاف خواهد کرد
در این گروه به نظر میرسد وسپه نیز با نوسانات مثبت به کار خود ادامه دهد وسپه نیز امسال سود خوبی شناسایی خواهد کرد و با توجه به شایعه فروش زمینهای لواسان خود میتواند تا سطوح قیمتی ۲۴۰ تومانی رشد نماید سپه در این مدت اخیر در محدوده ۲۰۵ تومان کف دوقولوی کوچکی را تشکیل داده است که خط وسط ان ۲۲۴ تومان می باشد لذا رشد وسپه تا محدوده سقف قبلی خود یعنی ۲۴۸ تومان دور از انتظار نیست
در گروه خودرو فردا روز متعادل شدن روند خودروییها و احتمالا پایان منفی در خودرویی ها میباشد خودرویی هایی که به جز ایرانخودرو مابقی رشد تولید معنا داری را تجربه نکرده اند در این گروه ایرانخودرو به دلیل تولیدات جدید خود با بهبود وضعیت تولید و فروش همراه میباشد فعلا توقع زیادی از این گروه نمی توان داشت و باید اجازه نوسان بیشتری به این گروه داد شاید بحث قیمت گذاری خودرویی ها بین دولت و شوری رقابت حل شود گروه خودرو به مدد رشد قیمت محصولاتشان توان تعدیل های بهتری را داشته باشند
در بین نمادهای پالایشی شتران و لاوان همچنان میتازند سهامداران این گروه در انتظار افتتاح طرح های بنزین سازی شرکتهای پالایشی میباشند تا مجددا شاهد رونق در معاملات سهام پالایشی باشیم
در مورد شبندر اگر شرایط نوسانی بازار در هفته اتی اجازه خرید در نقاط پایین تری چون ۱۱۰۰ الی ۱۰۷۰ تومان را مهیا کرد می توان نسبت به خرید های بیشتر شبندر نیز دست زد
در مورد مپنا نیز باید دقت داشت سهم هنوز فاز اصلاحی خود را می تواند ادامه دهد لذا در رفتار مپنا باید بیشتر حساس بود سهم می تواند در شرایط منفی بازار تا ۵۲۰ الی ۵۰۰ نیز اصلاح داشته باشد لذا خریدران اگر قصد خرید در این نماد را دارند بهتر است تدریجا و در قیمتهای منفی تر اقدام کنند
در گروه های معدنی نیز قیمت جهانی مس به ۷۰۰۰ دلار رسید و قیمت روی نیز در محدوده ۱۸۳۰ تومان می باشد نفت نیز در حدود ۱۱۰ دلار می باشد لذا مشاهده می کنیم قیمتهای جهانی خصوصا مس کاهش داشته است و در کنار کاهش قیمتهای جهانی ، دلار نیز در محدوده ۳۱۷۰ تومان در نوسان بوده است لذا در گروه های رویی و مسی نیز شرایط خیلی مستعد رشد های بالا در کوتاه مدت نیست و باید مراقب شدت عرضه ها در این نمادها در هفته جاری بود
در گروه بانکی سهم های این گروه در محدوده پی به ای ۶ به نظر از قدرت رشد بالایی روبرو نخواهند بود شاید سهم هایی که پی به ای منطقی تری دارند همچون پاسارگارد دی وکار با دید میان مدت تر قابل توجه باشند در مجموع گروه بانکی پس از رشد اخیرشان می توانند در تیر رس یک اصلاح اندک دیگر باشند فرضا پاسارگارد از ۱۵۶ به ۱۸۵ تومان رسیده است یعنی ۱۵ الی ۲۰ درصد رشد دی نیز در این چند روز گذشته از۱۱۰ به ۱۲۵ رسیده است یعنی در عرض چند روز حدود ۱۵ درصد بازده داشته است صادرات یا وکار یا تجارت را نیز اگر دقت کنیم می بینیم هر کدام بعد از رشد ۱۰ الی ۱۵ درصدی می تواننند با عرضه های بیشتری روبرو باشند بنابراین خریداران باید در خرید دقت کنند شاید بازار در هفته گذشته منفی بوده است اما خیلی از نمادها از کف خود رشد خوبی را داشته اند و نباید تصور کرد چون من فرضا پاسارگارد را فردا ۱۸۵ تومان می خرم پس بازار هنور رشدی نداشته است همین پاسارگارد را فرضا دوستان ۱۶۰ خریده اند و الان بعد از ۱۵ درصد بازدهی فردا براحتی عرضه خواهند کرد
در دو نماد سینا و ونوین نیز شدت عرضه ها بالا می باشند سهامداران خرد بابت رفتار چندهفته گذشته سینا و نوین واقعا جرات خرید این دو سهم را ندارند واقعا وقتی ونوین با این همه سهامداران بزرگ چون وبهشر و صنا و ساخت ثنوسا و بانک ؟؟؟ایا دلیلی دارد یک ماه صف فروش باشد و سپس به گره ۱۲ درصد ی برود یقینا تا مدتها سهامداران جز نه دور سینا و نه دور بانک اقتصاد نوین افتابی نخواهند بود و باید تجربه این دوسهم را مدتها به ذهن سپارد که هم سینا و هم نوین هر دو سهم فقط بدرد روزهای مثبت بازار می خورند و سهامداران عمده انها فقط عرضه کننده سهم در جو مثبت هستند و خدا نکنه بازار منفی شود وگرنه باید ماه ها منتظر صف فروش این دوسهم بود سهامداران عمده سینا همچون نوردنا نیز در این مدت اخیر فقط در مثبت ها سینا را فروخته اند و در منفی ها هم حمایتی نداشته اند هر چند همگان می دانند نوردنا خود بلای جان بانک سینا است این حقوقی که از زیر مجموعه های همراه اول است حتی در مجمع بانک سینا مورد حمله سهامداران جز بود و در ان مجمع نیز خود اقای دکتر همتی نیز علنا اشاره داشت نوردنا دنبال یک کرسی هیت مدیره در بانک سینا بوده است اما به دلیل عدم راهیابی به هیت مدیره بانک سینا مدتهاست در حال فروش سهم می باشد لذا وقتی یک حقوقی با ۱۱۰ میلیون بانک سینا وجود دارد و از هر فرصتی برای فروش سهم دریغ ندارد من فکر می کنم به این راحتی ها بانک سینا توان رشد و برگشت اعتماد در دل خریدران را نخواهد داشت لذا توصیه اینجانب به کاربران این است که دنبال سهم هایی که حامی مناسبی همچون بانک سینا و نوین ندارند نروند این دو سهم فقط فقط برای روزهای گل وب لبل بازار خوب هستند شاید خرید نوین و سینا در حد مبالغ اندک اصلا به چشم نیاید ولی برای یک سرمایه گذاری بلند مدت هم سینا هم نوین اصلا و ابدا قابل اتکا نیستند و عقل به انسان حکم می کند سرنوشت تمام مال و اموالش را به دست سهمی که شناور مناسبی ندارد ندهد
اگر به رفتار سهامداران عمده بانک تجارت صادرات ملت و یا خصوصا وکار در این مدت دقت کرده بودیم می دیدیم واقعا تمام سهم های بانکی به همه سهامداران در هر قیمتی فرصت خروج دادند و هر کسی تمایل به فروش سهم خود داشته است می توانسته است بانک ملت یا تجارت پاسارگارد و یا وکار را در هر قیمتی خارج شود ولی در هر دو نماد سینا و ونوین بازار شاهد بود هر دو نماد به مدت یک ماه کاملا قفل بود و حتی روزی ۲ الی ۳ هزار تا سهم معامله می شد این گونه تجربه ها را امروز خیلی روش تاکیید می کنیم که سهامداران بدانند این رفتار بانک اقتصاد نوین و یا بانک سینا در یک فاز منفی دیگر بازار عینا تکرار خواهد شد لذا در گروه بانکی علاوه بر شرایط بنیادی باید به شناور مناسب سهم ها نیز دقت داشته باشید تا در روزهای منفی بازار که اصلا هم قابل پیش بینی نیست درگیر صف های ۲۵ میلیونی سینا و ۶ میلیونی بانک اقتصاد نوین نشوید که اگر درگیر این صف ها شدید شاید مدتها باید دست به دعا و رو به قبله منتظر یک فرجی باشید سینا تا وضعیت مخابرات درست نشود رشدی نخواهد داشت و به نظر به سمت ۱۶۰ الی ۱۵۰ در حرکت باشد بانک اقتصاد نیون نیز با سود ۵۵ تومانی دلیلی برای پی به ای بیش از متوسط گروه خود یعنی ۵ الی ۵.۵ ندارد ونوینی ها همیشه سودشان را اینقدر بالا اعلام می کننند که تا اخر سال هم جای تعدیل چندانی ندارند بر خلاف بانک پاسارگارد که همه به سود ۵۰ تومانی سال ۹۲ و حتی ۶۰ تومانی ان اعتقاد دارند چرا که سود ۹۱ ان ۴۵ تومان بوده است و بانک در سال ۹۲ حداقل ۴۵ و حداکثر ۵۰ تومان را که توانایی ساختن دارد این در حالی است که پاسارگارد هر سال طبق تجربه چند سال گذشته اش سود ش هر سال نسبت به سال گذشته ۳۰ درصد رشد داشته است این مووضوع را لطفا کاربران عزیز بررسی کنند و روند قبلی سود سازی بانک پاسارگارد را بیشتر چک کنند چرا که این سهم واقعا شفاف است و با یک نگاه ساده به سودهای سال های قبل پاسارگارد می بینیم نرخ رشد سود این بانک خیلی جالب توجه است بهر عنوان پاسارگارد را اگر اصلاح بیشتری در ان رخ داد و بار دیگر به محدوده های زیر ۱۷۰ راه یافت باید مودر توجه قرار داد که برای یک سرمایه گذاری طولانی مت سهم خوبی می تواند باشد ولی فعلا بعد از رشد ۱۵ درصدیش شاید سهم نیاز به کمی تعادل داشته باشد و خرید ان نیز منطقی نباشد
بانک ملت نیز در سال ۹۱ سودش ۴۵ تومان بوده است و این سهم نیز براحتی در سال ۹۲ حداقل ۵۰ تومان سود دارد لذا ملت و پاسارگارد توانایی تعدیل های بیشتری دارند
لدر اخر به سهامداران توصیه می کنیم به عمق بازار در این روزها دقت داشته باشند یقینا سهامداران پس از رشد ۱۰ الی ۲۰ درصدی در هر نمادی تمایل بالایی به شناسایی سود خواهند داشت خصوصا که این شناسایی سود مصادف با اخر شهریور ماه باشد و خیلی از سهامداران حقوقی اجبارا باید سال مالی خود را ببندند و چاره ای ندارند حساب های خود را با سود یا ضرر نهایتا تسویه کنند بنابراین سهامداران باید در خرید ها دقت بیشتری داشتند که در صف های خرید و در قیمتهای بالاتری وارد نشوند
ما در هفته های گذشته که بازار خیلی منفی بود هر شب توصیه داشتیم دوستان در خرید حتما تدریجی اقدام کرده و منتظر برگشت بازار نباشند و واقعا دیدیم وقتی بازار برگشت داشت خیلی از نمادها سریعا در عرض ۳ الی ۴ روز بازده خوبی داشتند الان هم وقتی جو کلی سهامداران و خیلی از تحیللیگران را می بینیم و شرایط چهارشنبه را نیز در اکثر نمادها مشاهده کردیم حس می کنیم که بازار از انرزی بالای برای یک رشد شدید برخوردار نیست و برندگان این بازار کسانی هستند که در قیمتهای مناسبی خروج و سپس وارد می شوند بازار حتی از شهریور ماه به بعد نیز منتظر گزارش های ۶ ماهه خواهد ماند و هر سهمی متناسب با رشد بیشتر سود خود مورد توجه خواهد بود در مجموع باید در هیجانات هفته گذشته زیاد غرق نشد و به هر سهمی متناسب با شرایط بنیادی ان توجه و دقت داشت یقینا همه سهم ها یک شرایط مشابه ندارند و سهامداران باید به دنبال دلایل بنیادی بهتری در نمادها باشند تا نسبت به خرید میان مدت انها امید داشته باشند
