خبر
تحولات جدید پالایشگاه ها …
تحلیل خبر
بتا سهم – ۷:۲۵ در روز های گذشته سعی شد به طور کامل در مورد پالایشگاه ها صحبت شود و حالا خبرمهمی که از هر دو پالایشگاه مورد توجه در بازار یعنی شبندر و شراز می رسد نشان می دهد بازهم معامله بلوکی انها داغ خواهد شد .
بلوک های ۱۷ و سپس ۴۰% شبندر و همچنین بلوک ۱۷% شراز به زودی راهی بازار می شود تا باردیگر توجه حقوقی ها به این دو شرکت بیشتر شود .
در بلوک شراز شنیده می شود تنها خریدار نفت و گاز پارسیان است . روزهای گذشته در این سهم خریدها توسط هامون و چند کد دیگر انجام گرفته تا در مقطعی معیین اقدام به عرضه و ثبات قیمت سهم کنند . گفته می شود امروز قیمت پایه سهم مشخص می شود که به احتمال قوی محدوده ۵۲۰۰ ریال است .
با خرید این بلوک ۱۷% کم کم نفت و گاز به فکر خرید های خرد در بازار نیز خواهد بود و البته بلوک های بعدی نیز در راه است .
به نظر میرسد شراز رشد می کند اما پس از انجام این معامله بلوکی .
اما شبندر …
ابتدا چند نکته از سهم . برخی در مورد ارزش جایگزینی شبندر سوال کردند . ببینید قیمت گذاری با روش ارزش جایگزینی دست بالاست و معمولاً اعداد بالایی به دست می اید . به عنوان مثال همین حالا ارزش جایگزینی حکشتی ۴۰۰ تومان است اما قیمت تابلو ۹۰ تومان !
اما در مورد شبندر باید اذعان داشت ساخت چنین پالایشگاهی حدود ۵ میلیارد دلار هزینه خواهد داشت . حتی با دلار ۲۰۰۰ تومانی ارزش جایگزینی این شرکت ۱۰ هزار میلیارد تومان است که به ازای هر سهم بیش از ۷۰۰۰ ریال خواهد بود .
اما در مورد شبندر خدار را شاکریم که اطلاعات چند روز گذشته تا حدودی صحیح بود . سهم دو بلوک ۱۷% به وکالت از بانک ملت که توسط خصوصی سازی عرضه می شود و همچنین یک بلوک ۴۰% را در اواخر مهر روی تابلو ها می بیند .
نکته بسیار جالب این است که بلوک ۱۷% ۴ مشتری و بلوک ۴۰% ۲ مشتری دارد . گفته می شود دربلوک ۱۷% یک حقیقی، صندوق نفت ، صباتامین و از همه مهم تر نفت و گاز پارسیان حضور دارد و در بلوک ۴۰% تنها نفت و گاز و صبا تامین حضور خواهند داشت .
رقابت جالبی برای سهم صورت می گیرد و این می تواند قیمت سهم ر ا بازهم افزایش دهد . البته باید دید سهامداران سهم را کنترل می کنند یا خیر ؟!
توصیه می شود سهامداران هر دو سهم تا زمان معامله بلوکی هر دو شرکت را نگاه دارند .
گروه تحلیل گری بتا سهم
۵ مهر ۹۱
