[ihc-hide-content ihc_mb_type=”show” ihc_mb_who=”5,6,7,8,9,10,11,12,13,14,15,16,17,18,19,20″ ihc_mb_template=”1″ ]

گزارش بازارامروز سه شنبه ۲۴ فروردین ۱۴۰۰

گام های گرم …

امروز دیگر حسابش با روزهای قبل متفاوت بود و کمی شرایط فرق میکرد . بازار امروز با چراغ  سبز کم رنگی که از احتمال  ورود جریان پول گرفته  بود خوب اغاز کرد ولی عرضه  برخی حقوقی ها کار را کمی دشوار کرد اما در کل از ۲ نظر بازار امروز بهتر بود یکی حجم و دیگری جنب و جوش نماد ها و کاهش قفلی در صف فروش ها . البته باید یک چیزی را اذعان کرد .امیدواریم کسی از حرف ما ناراحت نشود بحث اصلا کوچکی و بزرگی نیست  . یک نکته را در این موضوع دقت کنید و ان هم ارزندگی است قرار نیست کسی سهم غیرارزنده را که برخی پروژه کرده اند و به  سقف چسبیده و توجیهی ندارد حمایت کند و همین موضوع باعث شده برخی انتظارات عجیبی را داشته باشند به نظر از این به بعد این واژه یعنی سختگیری و ارزندگی را باید بیشتر مرور کرد و با خود باید گفت که ان دوران عجیب که هر سهمی به هر قیمتی میرسید تمام شده . امروز با وسواسانی در حوزه سرمایه گذاری مواجه ایم که معتقد به دلار بالای ۲۰ هم نیستند چه برسد به پی به ای های بالا …

امروز بازار به واسطه تحولات و اتفاقاتی که در روزهای گذشته رخ داده بود یک واکنش نرم و سبز نسبتاً جدی تر را نسبت به روزهای قبلرا از خود بروز داد دقت کنید این که می‌گوییم بازار آینده را معامله می‌کند دقیقا همین است هنوز نه پولی تزریق شده و نه کاری انجام شده اما انتظارات در بازار باعث بروز این موارد شده است و از همین روست که وقتی صحبت از اعتماد در بازار می شود اهمیت آن را باید با این شکل و شمایل و این اتفاقات سنجید

روزهای گذشته روی این موضوع تأکید می‌کردیم که تمامی اتفاقات و تحولات خوب است اخبار و حاشیه ها خوب است اما آنچه بازار به آن نیاز دارد یک شوک بزرگ است که روزهای گذشته تقریبا همه متوجه شدیم باید از جنس پول باشد که با وجود این همه اتفاق روی داده  در بستر خبرها و رویداد های مثبت بنیادی بازهم بازار نیازمند شوک قوی تری بود که این بحث جریان پول کمی دل او را قرص تر کرد

یک نکته را همین ابتدای کار عرض کنیم .تحولات و قانون گذاری هایی که در حال حاضر می بینیم بیش از همه بیشتر جنبه جلوگیری دارد یا به عبارت دیگر هر چه بتوانیم این قطار را که در مسیر سقوط بود سرعتش را کم و یا متوقف کنیم  اتفاق بهتری است … یاد  اسپانیش ترین کریس دی برگ بخیر که اگر این اتفاقات رخ نمیداد با همین سرعت در دل سیاهی ابهامات  حرکت میکردیم …  ما برای مسیر صعود به گام های محکم تر قوی تر و گرم تری نیاز داریم و این در واقع همان یکی دو لیتر سوخت بنزین است که ماشین متوقف کرده کنار جاده را راه می‌اندازد

پس نگوییم که همه چیز تمام شده و حالا در مسیر برگشت قرار گرفتیم شاید هم واقعا در مسیر برگشت باشیم اما این موضوع به تنهایی کافی نیست و در فرآیند برگشت سهامداران و اعتماد سازی سهامداران هنوز کار زیادی برای رفتن و گفتن وجود دارد.با این  یک گل بهار نمی شود ولی همین یک گل میتواند امیدوارمان کند .

اما بعد از این جریان و تصویب این اتفاقات و البته تاکید و سرعت عمل که لازمه آن بود دوباره برخی لب به گلایه گشوده که این چه  کاری است؟!  چرا اینچنین میکنید و چرا و هزار چرا دیگر ! به واقع این عزیزان بهتر است کمی هم با خود صادق باشند از خود سوال کنند در طول این عمر گوهربار حضور در بازار سرمایه موقعیتی نبوده که از اعتبار استفاده کنند؟!  به نظر امروز باید به حقوقی ها حق داد که وقتی تحلیل کافی وجود ندارد از این اعتبار استفاده کنند تا با اهرم قوی تری در سرمایه  گذاری حضور داشته  باشند .  در ثانی  مگر  همین بچه های بازار نیستند که مدام می‌گویند دولت جیب بازار را زده و باید پول تزریق کند باید پول برده شده را برگرداند؟! این  طرح که ما اسمش را گذاشیم  اوراق ۲۴  برطرف کننده  بخشی از همین دغدغه هاست . به هر حال در دورات رونق  غدیر و شستا و شرکت های دیگر از  بازار پولی را برده که حالا می‌خواهند به این شکل باز گردانند و شک نکنید در قیمت‌های خوبی خرید خواهند کرد
نکته دیگر اینکه برخی از عزیزان این ابزار را  ابزاری غیرعادی و غیرمنطقی می دانند فرض کنیم درست باشد امروز کجای اقتصاد ما منطقی است که این ابزارها منطقی باشد ما در بحران قرار داریم این را بفهمید!  خروج از بحران ممکن است تصمیمات خاص را در پی داشته باشد این هم یکی از آنهاست امیدواریم  درست اجرا  شود  .

و نکته دیگر اینکه واقعاً با خودمان چند چندیم فعالان بازار این را از خودشان بپرسند . واقعا چرا  برخی این طور به محیط کسب و کار بی اهمیت اند ! حالا  فرض کن امروز از سر نقد بودن لگدی هم به دیگ ولرماش این بازار زدی ! جوری رفتار کنید که رویتان  بشود بعدا سر این  سفره  بنشینید … برخی از یک سو می‌گویند چرا دست روی دست گذاشته و  کاری نمیشود و وقتی این تصمیمات رخ میدهد ،  اعتراضات بروز می کند به هرحال املای نانوشته غلط ندارد ولی هر که جریان بهتری برای حضور پول در بازار را می تواند ایجاد کند بسم الله…  اینکه از ظرفیت‌های داخل بازار برای خود بازار استفاده می شود اتفاقاً رویداد بهتری است و بهتر است که وامدار کسی نباشیم  البته معتقد ایم  موضوع در آینده ممکن است چالش هایی را به همراه داشته باشد اما این چالش ها آنقدر بزرگ و قوی نیست که امروز در مقابل خروج از این بحران منطقی جلوه کند

نکته دیگر دست عرضه و تقاضا  در بازار این روزهاست … زمانی دست این عرضه در بازار بسیار قوی و محکم بود و هرچه می زدیم او محکم تر ش را میزد و روزهای بعد  این موضوع تکرار می شود . اما این بار امیدواریم  این دست عرضه ضعیف تر شده و اتفاقاً به واسطه اتفاقات و رویدادها و قیمت ها دست تقاضا می‌تواند قوی‌تر ظاهر شود به نظر کار بازار برای برگشت در این قیمت ها حداقل آسانتر است. و معتقدیم که حتی  نیاز به این حجم پول اوراق ۲۴  از بازار برای حمایت نخواهد بود اما یک نکته را در نظر داشته باشیم باید این تامین مالی صورت گیرد چرا که ما  نمی دانیم چه چیزی در انتظار ماست و بهتر است بانک مان حداقل پول باشد که اگر تک خال خوبی نصیب  بازار شد دوباره بتواند خودنمایی کند و قیافه بازنده ها را نداشته باشد

و در پایان این بخش به سه موضوع اشاره می کنیم است .ابتدا  روی صحبتمان با عزیزان در سازمان است. کوتاه و مختصر  اگر حرف میزنید عمل کنید  حرف باد هواست اگر به عمل نرسد بی‌تدبیری و دست خالی بودن شما را نشان می دهد و بی اعتمادی را در بازار بیشتر می کند آنچه امروز در بازار می‌بینید حاصل همین نوع ادبیات است که حرف زده و خیلی عمل نکرده .به واقع بازار به عمل احتیاج دارد و اگر احساس می کنیدخبری از این پول وعده داده شده نیست به نظر همین ابتدا تکلیف ما را روشن کنید که البته در ساعات قبل مدیران سازمان معتقد بودند  که موضوع بلوف نیست و اجرایی می شود امیدوارم این طور باشد چرا که خلاف آن تبعات سختی برای بازار دارد

نکته دوم و باز روی صحبت با عزیزان تصمیم گیر در بازار است…  نمی گویم همین فردا یا از شنبه دامنه نوسان دوباره به روال قبل باز گردد  اما به نظر برای پویاتر شدن فضای بازار بهتر است به سمتی حرکت کنیم که روان بودن  و سرعت گردش و اصلاح برخی نمادها حداقل بیشتر باشد تا جریان پول با کمک اصلاح قیمتی در نقاط بهینه اتفاقات خوب را برای بازار رقم بزند و یا بهتر است بگوییم انباشت فروش در قیمت خاص را نداشته باشیم از همین رو بد نیست که دوباره به راه حلهای فکر کرد که نرم و آهسته دامنه نوسان را تا حدودی بازتر کرده یا حجم مبنا را کمتر  و یا مواردی از این دست
حتی اعتقاد داریم برگشت دامنه نوسان مثبت به سه یا پنج و از آن طرف بازتر شدن دامنی نوسان منفی هم میتواند بررسی شود.

نکته سوم صحبت ما  با برخی حقوقی‌ها، صندوق ها و تحلیلگران بازار است است فردی را می شناسیم که خود را اقتصاد خوانده و خدای بازار سرمایه و همه بازارها می داند و هر روز از دلار ۱۷ هزار تومانی صحبت میکند به نظر بهتر است کمی واقعیت‌های اقتصادی را بیشتر تجزیه و تحلیل کنیم فرض کنید دلار ۲۰ تومان می شود … مشکل بی تحلیلی  است تحلیلگران بنشیند و بیشتر روی این موضوع کار کنند که با فرض  ۲۰ قیمت ها چند !  به نظر دانستن این موضوع می تواند این روزها که بازار کمی سفت تر میشود خریداران را با خیال راحت روانه‌ی بازار نمایند.

با حرف آخر و نکته مهم … جنس پولی که قصد خرید در بازار را دارد در چند مرحله تجزیه و تحلیل می شود مرحله اول در مقطع فعلی است که پول سراغ سهم های بنیادی و سود محور خواهد رفت و این طبیعی است چرا که باید پاسخگوی هزینه مالی و جریان اعتبار ایجاد شده باشد و در مراحل بعد است که در پروسه آشتی پول این جریان سراغ بقیه سمها نیز خواهد رفت از همین رو انتظارات خود را با توجه به شرایط رویدادها تعدیل کنید بازار ممکن است در این ابتدا بیشتر به سمت این سهم ها که سود مناسبی دارند گرایش پیدا کنند که می تواند تحولات  مهمی را در این شرکت‌ها رقم بزند به این موضوع و تحولات آن در بازار باید دقت بیشتری کرد

بگذریم و سراغ بازار امروز برویم که خیلی خوب آغاز کرد و بعد از مدت ها اتش گرمای بورس تن سهامداران را داغ کرد ولی رفته رفته از شدت ان کاسته شد  ولی فکر میکنیم  این فضا تا حدودی شکسته شده و برای بازار در هفته بعد  روزهای خاص و بهتری را می شود  پیش رو  دید . هر چند  فردا  با این  نحوه فروش شاید روز خیلی خاصی برای بازار نباشد  .

سرمایه گذاری ها در مسیر صعود

در سرمایه گذاری ها با لیدری شستا شاهد بهبهود روند بودیم سرمایه گذاری هایی که وضعیت خوبی داشته و با دید میان مدت همچنان توان خوبی برای رشد دارند

در شستا سهم با صف خرید همراه  شد اما فشار عرضه ها بالا و مقاومت ۱۲۰۰ تومانی در پیش رو می باشد این سهم ارزش ان ای وی بالایی داشته و از طرف دیگر تجدید ارزیابی در دل خود داشته که توان صعود خوبی در این بین خواهند داشت

تاصیکو امروز حمایت خوبی شد سهمی که هم با رشد ارزش ان ای وی همراه و هم شرکت های زیر مجموعه اش افزایش سرمایه های خوبی داشته و تجدی ارزیابی قوی دارد و هم توانسته به معدن طلای پر ارزشی دست یابد سهم کف قیمتی ۱۰۰۰ و سطوح مقاومتی ۱۱۰۰ و ۱۲۰۰ تومانی دارد

در ومعادن هم قیمت های مقاوتی ۱۲۵۰ تومانی را شاهد هستیم سهمی که ان ای وی خوبی داشته و از طریق ملی مس و شرکت های سنگ اهنی سود سازی بالایی خواهد داشت همچنین شنیده می شود شرکت در تدارک فروش سهام دو نیروگاه زیر مجموعه خود نیز می باشد

پالایشی  ها  و سود های زیر خاکی

در پالایشی ها وضعیت بسیار بهتر بود با انتشار صورت های مالی ۱۲ ماهه این گروه بازار به ارزش های این سهم پی خواهد برد پالایشی هایی که اوضاع و احوال خوبی داشته و با دید میان مدت صعود خوبی دارند

در شپنا سهم حمایت خوبی شد سهم از دید تکنیکالی حمایت ۱۲۰۰ تومان را از دست می داد شرایط خوبی پیدا نمی کرد اما حمایت های قوی از سهم سبب شد تا سهم در مسیر برگشت به سمت قیمت های ۱۴۰۰ تومان در حرکت باشد سهمی که توان سود سازی خوبی داشته و روند قوی در میان مدت به خصوص با فعال شدن اخبارش دارد

در شبندر کف قیمتی ۲۴۰۰ تومانی بسته شده است سهمی که اوضاع و احوال خوبی داشته و با دید میان مدت توان صعود تا قیمت های ۲۸۰۰ الی ۳۲۰۰ تومان را دارد افزایش سرمایه سنگین از تجدید ارزیابی و سود سازی بالا سبب شده تا سهم در موقعیت خوبی قرار داشته باشد

شبریز در کف قیمتی قرار داشته و سطوح ۲۸۰۰ تومان را بسته است سهمی که وضعیت خوبی دارد و با دید میان مدت می تواند رشد خوبی داشته باشد اگر شایعات سود ۶۰۰ تومانی در این سهم صحت داشته باشد قیمت های ۳۲۰۰ و ۳۶۰۰ تومانی در انتظار سهم خواهد بود

بارها  روی شرانلئو شسپا  صحبت کردیم این دو را نیز زیر نظر بگیرید در شرانل دی خوب بود ولی بهمن افت کرد و اسفند دوباره بهتر شد
سهمی که دی به ۵۶۴۴ میلیارد ریال رسیده
سهم در بهمن ۴۰۸۳ میلیارد ریال بود و اسفند ۸۰۰۱ میلیارد ریال
کل فروش به ۵۱۶۸۱ میلیارد ریال رسیده است مدت مشابه قبل این عدد ۳۰۶۲۳ میلیارد ریال بوده
نرخ فروش انواع روانکار صادراتی اذر حوالی ۱۳۰۰۰ بوده و دی ۱۱۸۰۰و بهمن ۱۰۶۰۰ و اسفند ۱۳۳۰۰ بوده و رشد کرده است

روز رهایی بانک ها

در بانک ها شاهد حمایت های خوبی بودیم این حمایت ها سبب شد تا سهام بانکی اکثرا متعادل و برخی در مدار رشد و صعود قرار گرفته و بتوانند بازدهی خوبی داشته باشند

در سهام بانک اقتصاد نوین بارها بر حمایت های قوی از این سهم اشاره داشتیم سهمی که کف قیمتی ۴۲۰ تومانی را بسته و مقاومت های ۴۶۰ و ۵۰۰ تومانی دارد این سهم با حضور صندوق های سرمایه گذاری روند حمایتی قوی را تشکیل داده است سهم تراز خوبی را دارد  ونوین ترازش در اسفند خوب مثبت بود
۱۳۰۸۷ میلیارد ریال سود تسهیلات اعطایی و ۹۸۰۲ میلیارد ریال سود پرداختی به سپرده
تراز تا ۱۲ ماهه ۱۷۷۸۹ میلیارد ریال مثبت است . عملکرد خوبی داشته
تا ۶ ماهه تراز ونوین ۲۸۳۳ میلیارد ریال مثبت بود .تراز ۳ ماهه ونوین هم ۵۱۵ میلیارد ریال بود

در بانک تجارت سهم از قیمت های ۲۶۰ تومان متمایل به برگشت روند است سهمی که وضعیت بنیادی بسیار خوبی داشته و هم عملکرد اسفند ماهش هم عملکرد ۳ ماهه پایانی نشان می دهد هم سود عملیاتی هم هم سود سرمایه گذاری در سهم با جهش خوبی همراه می شود

بانک سامان با نوسانات مثبت و رو به بالا همراه و قصد دارد تا مجددا قیمت های ۱۰۰۰ تومانی را باز پس بگیرد سهمی که اوضاع بنیادی بسیار خوبی داشته و با دید میان مدت صعود خوبی در انتظار سهم است سطوح قیمتی ۱۱۰۰ و ۱۲۰۰ تومان دو هدف عمده سهم محسوب شده و اگر باز تزریق پول قوی را در سهم شاهد باشیم رسیدن به هدف های قیمتی مذکور در دسترس است

معادن گرا دادند

در نمادهای معدنی شاهد گرای مثبت سهام این گروه به بازار بودیم معادنی که وضعیت بنیادی بسیار خوبی داشته و رشد قیمت های جهانی فلزات کمک شایانی به اینده سود سازی این گروه در سال جاری کرده است

در چادرملو سهم با رشد قیمتی به سمت سطوح ۲۵۰۰ تومانی رفته تا در صورت شکست قیمت های فوق به شرط مثبت ماندن جو بازار راهی هدف قیمتی ۲۸۰۰ تومانی باشد گزارش اسفند ماه شرکت فراتر از انتظار بوده و سهم جای صعود خوبی دارد

ملی مس هم خوب حمایتی شد اخبار خوبی توسط مدیرعامل شرکت در حال انتشار است سهم توانسته فراتر از بودجه عمل و تعدیل مثبت خوبی دارد هم رشد فروش مقداری و هم رشد فروش ریالی ناشی از رشد قیمت های جهانی مس تازه پتانسیل های سهم را در گزارشات امسال پدیدار خواهد کرد سهم فعلا هدف۱۲۵۰ تومانی دارد

کالسیمین با معاملات امروز نشان داد در قیمت های ۱۶۵۰ تومانی ارام خواهد گرفت سهمی که وضعیت بنیادی بسیار خوبی داشته و از سود سازی بالایی برخوردار است اما نرسدین به بودجه پیشبینی شده باعث فشار عرضه ها شد اما همچنان شمش های تولیدی شرکت دپو شده و برای سال ۱۴۰۰ شانس فروش این محصولات وجود خواهد داشت البته امروز شایه  شده  بود  با فروش و سود  زیر مجموعه ها  بع  بودجه میرسد  .

صبر ایوب سیمانی ها

سیمانی ها همچنان در انتظار مشخص شدن وضعیت افزایش نرخ در سال جاری هستند هرگونه افزایش نرخی به نفع این گروه بوده و زمینه جهش سود این شرکت ها را فراهم خواهد اورد

سیمان مازندران وارد فاز صعودی خوبی شده و مدتی است روند مثبت را در پیش گرفته است این سهم سیمانی تا قیمت های ۱۵۰۰ الی ۱۶۰۰ تومان جای رشد دارد حمایت قوی و ارزش بازار پایین سبب توجه بازار به این سهم شده است

سیمان سپاهان به قیمت های بسیار خوبی رسیده و جای افت بیشتر ندارد کف قیمتی سهم سطوح ۸۶۰ تومان بوده و انتظار داریم تا سهم در این قیمت ها ارام بگیرد ظرفیت بالای تولیدات شرکت در صورتی که افزایش نرخ لحاظ شود سبب جهش سود سپاهان خواهد شد

سیمان خوزستان هم با روند مثبت به قیمت های ۲۴۰۰ تومانی نزدیک می شود عبور سهم از این سطوح می تواند قیمت های ۲۸۰۰ تومانی را به همراه داشته باشد سخوزی که اوضاع و احوال خوبی داشته و با دید میان مدت توان رشد قیمتی مناسبی دارد شایعات سود ۴۵۰ تومانی و افزایش شدید قیمت محصولات صادراتی در سخوز سبب توجه بازار به این سهم شده است

چهارگوشه بازار

بارها بر خرید فولاد هرمزگان با دلایل بنیادی تاکید داشتیم سهمی که سود سال ۹۹ در سطوح بالای ۲۰۰ تومان و سود سال ۱۴۰۰ در سطوح بالای ۲۶۰ الی ۲۸۰ تومان قرار بگیرد ارزش ذاتی بالایی دارد سهمی که تا قیمت های ۱۶۰۰ و ۱۸۰۰ تومان می تواند پیشروی نماید

زاگرس روند مثبت اما ارامی را برای رسیدن به قیمت های ۲۲ هزار تومانی طی می کند این سهم حتی تا قیمت های ۲۴ هزار تومان هم تارگت دارد سهمی که وضعیت سود سازی خوبی داشته و با دید میان مدت صعود خوبی در انتظار سهم می باشد این سهم برای امسال اگر به سود ۳۰۰۰ تومانی برسد انتظارات را از خود افزایش خواهد داد

دیروز هم نوشتیم  ترکیب درخواست هایی که هلدینگ ها برای تامین مالی کرده اند جوری است که به نظر بیشترین حمایت از گروه پتروشیمی خواهد بود بهترین تحقق سود ها را نیز دارد و در چند وجه برنده است . بارها روی این گروه صحبت شده به نظر باید ۲۵ تا۳۰% سبد را به این گروه اختصاص داد به خصوص در روند حرکت جدید . سهم های خوب دراین گروه زیاد است از اریا و پارس به عنوان کم ریسک ترین ، بوعلی نوری به عنوان خوش گزارش ترین ، جم یکی از مطمئن هاست ولی معاملات خوبی نداردمارون هم شرایط خوبی را دارد شپدی سو زاگرس هم سود خوبی را منتشر میکنند و میتواند یکی از انها در سبدتان باشدکمی پر ریسک تر بخواهیم گروه بندی کنیم شگویا شپترو شغدیر شجم در این گروه قرار میگیرد . بین این شرک تها شگویا را بیشتر می پسندیم و شرایط بهتری را دارد . انصافا فضای سود سازی خوبی در گروه حاکم بوده و پی به ای های منطقی در بازار دارند

ایران خودرو هم سرانجام عرضه های سنگین را جذب و از پس فشار فروش برامد این سهم تا قیمت های ۲۶۰ تومان در صورت عبور و شکست قیمت های ۲۴۰ تومان رشد خواهد داشت این غول خودرویی اوضاع و احوال خوبی داشته و می تواند در مسیر رو به رشد قوی قرار بگیرد

در مورد گروه فولاد و سنگ آهن  امروز مفصل تر صحبت کردیم ولی در کل بارها از اعضای این گروه اسم بردیم از کاوه فخوز فولاد هرمز فولاژ و فجر و در ان سو کچاد کگل اپال کنور گزینه های خوبی هستند و به نظر بازار که قرار است با اوراق سهم بخرد و این فضا را دنبال کند بیشتر سراغ این دسته سهم ها می رود این رویداد مهمی در بازار است و میتواند مورد توجه سهامداران باشد که بازار به دنبال سهم های سود محور خواهد بود و پول جدید دل به این دسته سهم ها می زند .

در مورد  رمپنا و واحیا هر دو  در یک  چیز مشترک  هستند سود تلفیقی خوب . در رمپنا  باید گفت  این سهم یک نیمچه اصلاحی داشت و حالا نوبت به رونق و دوباره خرید ها در سهم رسیده است و احتمالا با انتشار برخی گزارش ها نیز سهم بتواند شرایط بهتری را داشته باشد اخر فروردین گزارش ۱۲ماهه میدهد و این گزارش پرونده سود اصلی را بسته و همه چیز را به سود تلفیقی موکول میکند امسال رمپنا با انتشار سود تلفیقی میتواند در کنار واحیا و برخی دیگر یکی از ارزان ترین های تلفیقی بازار باشد .

[/ihc-hide-content]