گزارش بازارامروزشنبه ۲۹ آذر ۹۹
گام های سبز در انتهای کوچه پاییز !
کم کم به روزهای پایانی پاییز نزدیک می شویم و این فصل زیبا و عاشقانه یک بار دیگر نشان باغ بی برگی پاییز که میگوید که زیبا نیست !!حداقل برای بازار به خوبی و با رنگ سبز به پایان می رسد و باید گفت امروز که سبز بود امیدواریم فردا نیز رنگ پاییز بر خلاف باطنش که قرمز و نارنجی است سبز باشد .پاییز امسال یکی از متفاوت ترین پاییز های بازار بود بعد از تابستانی داغ و البته پرتنش انتظارات از پاییز زیاد بود و تا حدودی بازار توانست از آن بحران عمیق فاصله بگیرد
طی روزهای گذشته بحث های متفاوتی را داشتیم یکی از مهمترین این بحث ها این بود که بازار نه دیگر ان رشد عجیب ۵ ماه اول سال را خواهد دید و نه ریزش سنگین سه ماه بعد از آن… بازار وارد سیکلی شده است که به نظر مهمترین خصوصیت آن تکیه به اخبار و اطلاعات و شرایط بنیادی است و طول موج های نوسانی کوتاه دارد . پذیرش این موضوع زمان می‌خواهد تا به نوعی برای همگان روشن شود و نکته جالب این است که ممکن است در این مسیر قربانی های زیادی بگیرد
یکی از این قربانی ها افرادی است که با روش‌های قبلی معامله می کردند و به نظر این بار کمی غافلگیر خواهند شد به روند معاملات سه گروه پالایش خودرو بانک نگاه کنیم تا حدودی این موضوع روشن و آشکار است که این نوع معاملات این سه گروه به واسطه خلاء اطلاعاتی و تحلیلی شکل دیگری دنبال می‌شود، اتفاقاً بازار امروز نشان دهنده همین موضوع بود که بازار تا حدودی مسیر خود را در گروه های بنیادی پیش گرفته است اگر بخواهیم بازار را از نوع صنایع طبقه بندی کنیم باید به این شکل بررسی کرد که بازار در سه گروه تقسیم می شود گروه اول گروه پرحجم ها هستند که بانک خودرو و پالایش جز ان بوده و از بد روزگار بالاترین فقر تحلیلی و خلع اطلاعاتی در مورد این صنعت وجود دارد. گروه دوم گروه بنیادی ها هستند که گروه فلزات و فولاد پتروشیمی و معادن جزو آنها هستند گروهی که تا حدودی با بازارهای جهانی مرتبط بوده و دلار در آنها نقش بسزایی دارد و گروه سوم سایر صنایع و شرکت‌های بازار هستند که بسیاری از گروه ها را در بر می گیرند و به نظر بازار چشم به اخبار و تحولات آنها دارد
به نظر می رسد بازار به شکل چرخشی روی این سه گروه حرکت می‌کند اما این احتمال را می‌دهیم که با توجه به شرایط فعلی بازارهای جهانی و گزارش‌های پیشرو اقبال به گروه بنیادی کمی بیشتر شود و این از چهره بازار امروز نیز تا حدودی مشخص بود
این اتفاق و این دیدگاه و این دید به صنایع و البته طول موج های کوتاه ،ناشی از همان تجارب خاص سرد و گرم شدن های ۸ ماه اخیر است که به این جمع‌بندی رسیده است که باید در قواعد جدیدی گام بردارد . البته جمع بندی های دیگری را هم نهاد ناظر به آن رسیده که رد پای آن را در برخی از شرکت‌ها شاهدیم اینکه برخی شرکت ها با توجه به تشخیص ناظر به ظن دستکاری قیمت متوقف می شوند و مورد دوم احتمالات تغییرات دامنه نوسان است . احساس می‌کنیم این موارد تجارب خاص نهاد ناظر نسبت به اتفاقاتی که روی داده و آنها نیز قصد دارند تا حدودی تغییر رویه داده و در مقابل نوسانات منفعل نباشند.
اما رویداد سومی که به نظر در بازار امروز بیشتر به چشم خورد فروش عجیب و غریب برخی حقوقی‌ها در فروش سهام است گاهی اوقات حقوقی اقدام به فروش می کند که قصدش متعادل ساختن و به نوعی کاهش هیجان بازار است و دوباره بخشی از این پول را صرف خرید سهم در قیمت های کمتر و یا حتی در ادامه مسیر قیمتی می‌کند یا بهتر است بگوییم این افراد خاک بازار را خورده و همینجا خرید و فروش می‌کنند و زمین بازی انها همین بازار است .اما در روزهای گذشته بخشی از جریان پول به واسطه فروش حقوقی ها از بازار خارج شده و صرف پر کردن چاله چوله های دولت شده است به نظر این غیر منطقی ترین کاری است که در حال حاضر در حال رخ دادن است .حقیر با فروش سهم توسط دولت مخالف نیست اما به نظر در مسیری که تازه در حال شکل گیری است این نوع رفتار بی اعتمادی جدی را به وجود خواهد آورد و این موضوع وقتی ناراحت کننده تر می شود که بدانیم دولت آن طرف در حال دعوت کردن مردم به حضور در بازار است امیدواریم این موضوع نیز در روزهای آینده تا حدودی کنترل شده تر رفتار شود تا جو بی اعتمادی را رقم نزند
در مجموع امروز بازار خوبی را داشتیم و تا حدودی توانست بازار از آن شدت منفی فاصله بگیرد و شرایط بهتری را تجربه کند البته فردا یک موج عرضه پیش روی بازار است و این عرضه ها باید دوباره جذب شود فردا چالش بازار با برخی بی اعتمادی هاست که نسبت به بازار وجود دارد و اگر بتواند سه روز متوالی خود را در محدوده مثبت نگه دارد و یا از عدد یک میلیون و پانصد عبور کند می تواند تا حدودی اعتماد های از دست رفته و برخی بدبین ها را نسبت به ادامه روند به خوشبینی بدل کند
از همین رو فردا روز مهمی برای بازار خواهد بود امروز بازار خوب آغاز کرد با موج عرضه ها درگیر شد و دوباره فاز مثبتی را گرفت هر چند آخر وقت باز هم عرضه ها زیاد شده بود ما برآیند کلی بازار مثبت بود برای فردا به نظر کمی صدای ساز عرضه بیشتر باشد و این طبیعی است که دوباره با نزدیک شدن به مرز روانی ۱.۵ میلیون کار بازار نیز سخت تر شود
و اما سراغ بازار برویم که بازار امروز در کل خوب بود و فضای خوبی را داشت و بارها و بارها با موج های عرضه مواجه شده و دوباره خوب شد به نظر فردا نیز بازار پر حجم و پر عرضه است ولی رنگ او مثبت خواهد بود البته امیدواریم امروز پرسپولیس ببرد و رنگ همه چیز قرمز باشد .
و حالا در بازار چه خبر بود …
رونق در فولادی ها
رشد قیمت های جهانی بیلت حسابی بر کام فولاد سازان خوش نشسته و شاهد صفوف خرید خوبی در سهام این گروه هستیم فولادی هایی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت سود های خوبی با این وضعیت در دل خود دارند
لیدر این گروه یعنی مبارکه با این قیمت های ورق اینده خوبی دارد تا اخر سال شرکت به سود خوبی دست خواهد یافت سهمی که اهداف قیمتی ۱۶۰۰ الی ۱۸۰۰ تومانی داشته و شنیده می شود گزارش اذرماه شرکت نیز مثبت و فروش های صادراتی اثر گذار شده است در فولاد امروز فقط ۱۰۰۰ میلیارد تومان به صنعت لوازم خانگی و خودرو فروش داشت .
فولاد کاوه با سرعت به سمت تارگت ۲۵۰۰ تومانی در حرکت است با این نرخ شمش سود بالای ۳۰۰ تومانی و سود بالای ۵۰۰ تومانی برای سال جاری و اینده شرکت در دسترس است سهمی که افتتاح طرح توسعه افزایش ظرفیت ۲ برابری حسابی بر سهم اثر گذار و سبب تحولات خوبی در کاوه شده است
ارفع از سد قیمت های ۱۶۰۰ تومانی عبور کرده و به سمت قیمت های ۱۸۰۰ الی ۱۹۰۰ تومانی گام بر خواهد داشت سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و شنیده می شود توان سود سازی سهم از ۲۰۰ تومان هم بالاتر می رود ارفعی که بالاترین حساسیت را به رشد نرخ شمش را دارد
معادن خوش اقبال
در معدنی ها شاهد اقبال خوبی در سهام این گروه بودیم رشد قیمت فلزات از یک سو و پتانسیل جهش عایدی در سهام معدنی سبب شده تا این گروه هم با اقبال خوبی مواجه شود
در کگل سهم قیمت های ۱۸۰۰ تومان را بازپش گرفت سهمی که به سمت سطوح قیمتی ۲۰۰۰ تومانی رفته و پتانسیل های خوبی دارد برای سال جاری سود بالای ۲۰۰ تومان و برای سال اینده سود ۲۸۰ تومانی برای این سهم تخمین زده می شود سهمی که جز بنیادی های بازار می باشد
باما با رشد قیمتی ۲۲ درصدی بازگشایی سد سهم برای رشد قیمتی بیشتر نیاز دارد تا در سطوح قیمتی بالای ۲۲۰۰ تومان تثبیت و سپس به سمت سطوح قیمتی ۲۵۰۰ تومان روانه شود سهم مرحله افزایش سرمایه دوم خود را ۲۷۰ درصد از تجدید ارزیابی اعلام نموده است به نظر باما برای رشد مرحله بعد خود کمی زمان و حجم بیشتری را نیاز دارد .
ملی مس هم با صف خرید خوبی همراه شد سهمی که تا قیمت های ۱۸۰۰ تومان جای رشد دارد با این قیمت های جهانی مس و این نرخ دلار نیمایی که سطوح ۲۵ هزار تومان را حفظ کرده است سهم پتانسیل های خوبی داشته و رشد قیمتی بسیار خوبی انتظار سهم را می کشد به خصوص این که انتظار گزارش اذرماه خوبی را نیز از سهم با خلق فروش بالایی راداریم
در این گروه فاسمین هم شرایط خوبی را داشته به نظر این سهم بین سهم های بنیادی معدنی فلزی گزینه خاص تری باشد .
بیمه های تک پر
در بیمه ها به خصوص برخی نمادهای خاص این گروه شاهد رشد قیمتی بسیار خوبی هستیم بیمه هایی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و رشد ارزش سرمایه گذاری ان ها سبب سود سازی بالایی در صورت های مالی شده است
بیمه کوثر با صف خربد به رشد خود ادامه می دهد سهم تارکت ۲۵۰۰ و ۲۸۰۰ تومانی دارد سهمی بنیادی که در نیمه دوم سال نیز به مانند نیمه اول سال سود سازی بالایی داشته و با دید میان مدت می تواند به بازدهی خوبی برای سهامداران خود دست یابد شناسایی سود برخی شرکت های زیر مجموعه و. موفقیت در خرید و فروش سهام از دلایل اقبال به این سهم بیمه ای می باشد
بیمه دانا در صف خرید قفل و عرضه ای ندارد سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت مهمان سطوح قیمتی ۱۲۰۰ تومان خواهد بود این سم عمدتا به واسهط تایید خبر افزایش سرمایه از تجدید ارزیابی با اقبال همراه و می تواند رشد قیمتی خوبی را تجربه کند به خصوص اینکه سهم اصلاح جانانه ای داشته است
کنسل شدن عرضه سهام اوپال سبب صف فروش در سهم بیمه پارسیان شده است البته اوپال با بهبود روند بازار عرضه خواهدشد و انتظار داریم جو اصلاحی فعلی در بیمه پارسیان موقتی بوده سهم جای برگشت روند را دارا می باشد سهمیکه حمایت قوی ۱۲۵۰ تومانی را در پیش روی خود دارد
مقاومتی از جنس بانک ها
در بانک ها شاهد مقاومتی جانانه در سهام این گروه بودیم بانک هایی که وضعیت خوبی داشته و اصلاح بالایی داشته اند و جای افت بیشتر را ندارند
بانک تجارت امروز در مقابل عرضه ها دوام اورد سهم میلی به منفی شدن از خود نشان نداده و در وضعیت خوبی به سر می برد این سهم اوضاع و احوالش خوب دنبال شده و می تواند به قیمت های ۴۰۰ تومانی بازگردد تجارت خبرهای خوبی در دل خود با کسب دو کرسی هیئت مدیره ونیکی دارد
کوثر بهمن عرضه شد مجوز افزایش سرمایه بانک سینا هم تایید شد و بانک افزایش سرمایه ۱۵۰ درصدی را از تجدید ارزیابی اجرایی خوهد کرد اما روند سهم کماکان منفی بود سهمی که در قیمت های ۱۱۰۰ تومان حمایت جدی داشته و انتظار داریم تا در قیمت های فوق با افزایش حمایت ها همراه و مثبت شود
باک سامان همچنان صف خرید است بازار انتظارات زیادی از این سهم دارایی محور را دارد پروژه های ساختمانی خوبی در سهم وجود دارد که سبب ارزش بالای سهم شده است بانک سینا اگر بتواند در مقابل عرضه ها دوام بیاورد تا قیمت های ۱۴۰۰ الی ۱۵۰۰ تومانی نیز جای صعود دارد
در این گروه به نظر وپاسار در زیر مجموعه ها سود خوبی را محقق کرده و این خبرخوبی برای وپاسار است در وبملت نیز به زودی خبرهای خوبی میرسد این سهم را نیز کمی بیشتر زیر نظر داشته باشید .
پتروشیمی های صعودی
در نمادهای پتروشیمی روند صعودی خوبی در برخی نمادهای گروه ادامه داشته و این امر به دلیل رشد قیمت های جهانی محصولات این شرکت ها می باشد
اریاساسول با رشد قیمتی بسیار خوبی همراه شده است سهم فردا در سطوح بالای ۱۹ هزار تومان تثبیت شود تا قیمت های ۲۲ الی ۲۴ هزار تومانی جای صعود دارد سهمی که شایعات خوبی در خصوص سود بالای ۲۰۰۰ تومانی داشته و افزایش جذابی هم در راه دارد
شیران با صف خرید بار دیگر به مصاف قیمتی های ۴۲۰۰ تومانی می رود سهمی که تعدیل مثبت قوی داشته و در تدارک استارت طرح توسعه ۱۰۰ هزار تنی و ساختن پرتقوی قوی از شرکت های بورسی می باشد شیران از سد قیمتی قوی خود عبور نماید تا سطوح قیمتی ۴۶۰۰ تومان جای رشد را خواهد داشت
پتروشیمی شازند هم با رشد قیمتی بسیار خوبی همراه و صعود قوی در پیش گرفته است سهم می تواند تا قیمت های ۳۰۰۰ الی ۳۲۰۰ تومان رشد داشته باشد این سهم پتروشیمی به نسبت ارزش بازار بوعلی در موقعیت خوبی قرار داشته و شایعات سود ۲۵۰ تومانی را دنبال می کند
دراین گروه مارون و پارس را هم دنبال کنید جز سهم های خوب این گروه هستند در بین هلدینگ ها نیز فارس و پارسان شرایط خوبی را دارند در فارس عرضه زیر مجموعه ها و شرایط خوب سود اوریمی تواند مناسب باشددر سوی دیگر پارسان هم با سود سال بعد بیش از ۳۰۰۰ ریالی سهم خوبی است .
چهارگوشه بازار
شستا با رشد قیمتی خوبی همراه شده است سهم صف خرید بوده و پس از اصلاح اخیر با اقبال همراه شده است شستایی که وعده سود سازی بالایی داده و در موقعیت خوبی قرار دارد این سهم تا قیمت های ۳۶۰۰ الی ۳۸۰۰ توان صعود را دارا می باشد سهمی که ارزش ان ای وی خوبی داشته و با دید بلند مدت در صورت تداوم مثبت بودن بازار جای رشد قیمت را داراست ببنید سهم در مقابل بسیاری از سهم های بازار گران نیست با سود ۳۶۰۰ ریالی و ۷۷% افایش سرمایه به نظر میتواند مورد توجه باشد .
در شپنا افزایش سرمایه ۱۰۰ درصدی از تجدید ارزیابی انتظارات بازار را براورده نکرد سهمی که فشار فروش بالایی داشته و فعلا به نظر می رسد روندش نوسانی باشد سهامدارانی که امید به افزایش سرمایه سنگینی در این سهم داشتند در حال تخلیه و فروش شپنا هستند سهمی که با افزایش نرخ جهانی نفت شاهد افزایش کرک اسپرد در محصولات و افزایش حاشیه سودش خواهد بود به نظر کار گروه پالایش با رشد نفت بهتر می شود ولی در نظر داشته باشید باید گزارش های ۹ ماهه گروه برسد .
مس سرچشمه بالاخره وارد فاز صعود شد سهمی که اصلاح قیمتی بسیار بالایی داشته و قیمتش نصف شده است خبرهای خوبی از سهم به گوش می رسد از تحقق سود ۱۰۰ تومانی تا پایان سال تا پروژه های جدید و ورود به صنعت تولید تایر از خبرهای مهم سهم محسوب می شود سهمی که حداقل باید تا قیمت های ۹۰۰ تومانی نوسانی داشته باشد
در بین پتروشیمی های خاص شصفها با خرید احتمالی بلوک توسط شپنا مواجه ش ه و به زودی خبرهای قوی تری از بلوک و مالکیت شپنا و خوراک گ رفتن سهم می شنویم
در سوی دیگر در بین پیمانکاری ها ۴۰۰% افزایش سرمایه کیسون خبرمهم سهم است در سوی دیگر خصدرا را نیز بسیار خوب خریدند به نظر این دو سهم به همراه فاراک و فاذر باید زیر نظر باشند
فردا گویا رمپنا باز می شود به نظر او نیز با دید میان میتواند جز سهم های خوب خاص بازار باشد اخیرا گزارش های خوبی از زیر مجموعه های مپنا رسیده و میتواند جالب باشد .
ولساپا هم شرایط خوبی را دارد به نظر سهم با دید نوسان میتواند در منفی احتمالی مورد توجه باشد
در بین هلدینگ های معدنی هم تاصیکو هم ومعادن را زیر نظر بگیرسید هر دو به قیمت هستند و شرایط خوبی را دارند در تاصیکو نسبت P/NAV روز شرکت ۶۳ درصد و در معادن یر ۶۰% می باشد.
تایرا این روزها پر حجم است انصافا گزارش تلفیقی بدی نداشت تایرا در ۶ ماهه تلفیقی حسابرسی شده به سود ۱۷۱۱ ریالی رسیده است مدت مشابه این عدد ۵۸۱ ریال بود و کل سال قبل ۱۶۶۳ ریال
در بازار زاگرس را در بین پتروشیمی ها زیر نظر بگیرید سهم شرایط خوبی را دارد سهم ۸ماهه ۸۳۸۹۳ میلیارد ریال فروش داشته در مدت مشابه این عدد ۵۸۰۱۱ میلیارد ریال بوده است . منتظر گزارش اخیر او هستیم
در بین سرمایه گذاری ها در سوی دیگر وپویا هم با این سود عجیب مورد توجه بازار است در گزارش ۹ ماهه با سود خوب فروش سرمایه گذاری ها به سود ۱۵۶۹ ریالی رسیده استبه نظر میتواند مورد توجه قرار گیرد وسکاب و وغدیر هم شرایط خوبی را دارند . خود وسبحان نیز با این مجوز افزایش سرمایه بد نیست ولی در کل گزینه های این گروه کم هم نیست
