گزارش بازار یکشنبه ۱۲ شهریور ۹۶
۱۲ روز احتیاط !
گزارش بازار بتاسهم ۱۴:۲۰ امروز بازار به نظر اولین جرقه یک دوره سخت ۱۲ روزه را رقم زد چرا ۱۲ روز! بله ما تا اخر شهریور تقریباً ۱۲ روز کاری داریم کابوس تسویه شهریور بارها گفتیم حتی اگر وجود هم نداشته باشد از نظر روانی ترس مضاعفی را به سیستم تحمیل می کند . این جرقه ترس امروز تقریباً در چهره معاملات مشخص بود هنوز البته به نظر ما به مرحله ریزش ابشاری نماد ها نرسیدیم ولی همین امروز به وضوح مشخص بود که زیر بسیاری از سهم ها خالی و دست حقوقی ها برای حمایت از بازار خالی تر است . دیروز به خاطر دارید که نوشتیم :
به هر حال نمی خواهیم بد بین باشیم ولی اتفاقاتی در بازار ممکن در نیمه دوم شهریور رخ دهد که فاز ان بشتر فاز عرضه است . اکثر گزارش های ماهانه را خواندیم و این موضوع را با علم و اشراف به این گزارش ها عرض می کنیم که گزارش های۶ ماهه اکثراً با تعدیل همراه می شود و این را در گزارش ماهانه شهریور خواهید دید ولی مشکل بازار این است که از امروز تا اخر شهریور که ۱۳ روز کاری داریم خبری که بخواهد در بازار تحول افرین شود و از دل کدال بیرون بزند وجود ندارد یعمی موتور کدال از اوایل مهر ماه روشن می شود و با گزارش های ماهانه شهریور آغاز می شود و بعد کم کم گزارش ۶ ماه ویا بهتر بگوییم میاندوره ای میرسد
این جمله یعنی موتور بازار تقریباً این ۱۲ روز خاموش است و اگر فشار فروش سنگینی به بازار وارد نکند گل کاشته است . امروز بازار شانس اورد که کمی با شپنا و با خبر فارس خیلی منفی نشد وگرنه افت سایپا شاخص را بیش از ۴۰۰ واحد مهمان میکرد .
حکایت بازار این روزها درست شبیه زندانی که است ۱۲ روز دیگر حکم ازادی او را می دهند . دقت کید خیلی از زندانی ها می گویند مثلا ۵ سال حبس کشیده اند ولی ۲ هفته اخر ازادی او را زجر کش می کند شده حکایت بازار امروز ما و این ۱۲ روز که تا به پایان برسد بازار زجر کش می شود . تازه این وسط قرار است جراحی هم داشته باشیم اولین گام این جراحی بازگشایی نماد هاست . از سایپا اغا شد و گام بعدی بانک ها خواهد بود به نظر این جراحی و این ۱۲ روز ، بدون خونریزی نخواهد بود ولی بعد ازاین خون وخونریزی ها به نظر ارامش و بازدهی خوبی را برای بازار متصوریم
صبر و تحمل خود را در این روزها بالا ببرید به نظر حقیر تا می توانید مسافرت بروید و خیلی خود را درگیر بازار نکنید به خصوص از هفته بعد روزهای سخت تری را ممکن است داشته باشیم بازار باید این چند روز تحمل و صبر خود را چند برابر کند .
اما سراغ بازار امروز برویم … بازار امروز از همان ابتدا نشان داد درد های پنهانی در سینه دارد شروع بازار با کم حجمی و بی رمقی اغاز شد بعد مهم ترین اتفاق بلوک فارس و رشد قیمت تا ۵% فارس بود ، بعد بازگشایی خساپا و بعد هم فضا انقدر سفت و سخت و ترس اور شده بود که همه از آینده بازار می ترسیدند .
برای بازار فردا به نظر فضای خرید ها کمی فروکش می کندو اوضاع خیلی مثبتی را نداریم وضعیت بازارهای جهانی با این همه خبر رسیده از کره شمالی وضعیت رو به راهی نیست ولی می تواند مهم باشد . به نظر ازار فردا بازار کمی پر عرضه و کمی منفی خواهد شد هر چند با این نرخ دلار برخی شرکت ها به خصوص پتروشیمی ها باید از خواب بیدار شوند .
البته در شاخص شرایط فرق میکند شاخص صبح با فارس و شپنا مثبت بود ولی بازگشایی سایپا شاخص را منفی کرد تا امروز با افتی ۸۳ واحدی مواجه شد که فارس و خساپا بازیگران عمده شاخص امروز بودند .
شاخص به ۸۳۳۴۵ واحد رسیده است که به نظر این چند روز کمی اصلاح کند و ماندن در این شرایط برای او بسیار خاص و مهم خواهد بود .
و اما در خبرها چه می گذرد … اوضاع خبرها بیشتر سمت کره شمالی رفته و اتفاقتی که در جریان است …
ارتش کره جنوبی اعلام کرد در پاسخ به ششمین آزمایش اتمی کره شمالی، سئول و واشنگتن توافق کردند تمام پاسخ‌های نظامی را در نظر بگیرند.
ترامپ: کره شمالی یک آزمایش هسته ای مهم انجام داده است. حرف ها و اقدامات شان در قبال آمریکا همچنان خطرناک و بسیار خصمانه است.
ترامپ با تیم امنیت ملی خود به منظور بررسی آزمایش اتمی کره شمالی تشکیل جلسه میدهد
در خبرهای نفتی معاون نخست وزیر روسیه اعلام کرد: این کشور با توجه به این که توافق کاهش تولید نفت اوپک به ثبات بازار کمک کرده احتمالا از تمدید بیشتر این توافق حمایت میکند
در خبرهای اقتصادی معاون اقتصادی رییس‌جمهور:مسیر عقد قرارداد با بانک‌های دیگر گشوده شده و با بانک‌های دیگری نیز برای گشودن خطوط اعتباری مذاکره شده است. خبرهای خوبی را در این باره در هفته‌های آینده خواهید شنید. اکنون عامل مزاحم و اخلال‌گر موسسات مالی اعتباری غیرمجاز را در صحنه پولی – اعتباری کشور نداریم.این موسسات نرخ سود بانکی را بالا می‌بردند و همین مساله بهانه‌ای می‌شد تا بانک‌ها نیز با ترفندها و تمهیدات خاصی نرخ سودهایشان را بالا ببرند تا از این قافله عقب نماند.بساط موسسات مالی و اعتباری غیرمجاز از صحنه اقتصاد کشور جمع شده است، امکان نظارت بیشتر بانک مرکزی با حمایت نهادهای حاکمیتی بیش از گذشته شده و بانک مرکزی هم نسبت به این مساله جدی است
محمدرضا تابش عضو هیئت انتظامی بانک‌ها گفت:تخلفات زیادی درباره اجرای مصوبه کاهش نرخ سود بانکی به هیئت انتظامی بانک‌ها رسیده که در این هیئت در حال بررسی است.از سرمایه‌گذاران بانک‌ها می‌خواهیم به کمک دولت بیایند و مصوبات بانک مرکزی و شورای پول و اعتبار را اجرا کنند. به هر حال مجوزهایی که به آنها اعطا شده مجوزهای ممتازی است و آنها صلاحیت‌هایی داشته‌اند که این مجوزها را دریافت کرده‌اند؛ لذا ضروری است شأن و جایگاه خود را رعایت کنند تا کار به حوزه نظارت و ارسال گزارش تخلفشان به هیئت انتظامی بانک‌ها نرسد و مشمول سلب صلاحیت و جریمه‌های سنگین نشوند
در خبرها داریم سقف سپرده‌گذاری صندوق‌های درآمد ثابت تا سقف ۵۰درصد میشود. ببنید خبرخوبی است ولی نباید خوشحال شد که این پول وارد بازار سهام می شود خیر شاید بخش کوچکی به سمت بازار بیاید ولی ماهیت این صندوق ها طوری است که بیشتر تمایل به سمت اوراق خواهند داشت
در بازار دلار امروز خبر حذف ارز مسافرتی را داشتیم که باعث تقاضای روز افزون دلار داخلی شده است به نظر دلار عامل اصلی رشد بازار در روزه و ماه های اتی خواهد شد . دلار ۳۹۰۰ تومانی به زودی محقق می شود امروز تا چند قدمی ان رسیده است .
بی فروغی خودرویی ها!!!
در نمادهای خودرویی شاهد برگشت سایپا به عننوان لیدر خودرویی ها با افت قیمتی بودیم خودروییهای یکه با اقت قیمتی به حمایت های قوی رسیده و در انتظار محرکی برای رشد قیمتی میباشند
سایپا با افت قیمتی در سطوح ۱۱۸ تومان قرار گرفت سهمی که امروز حجم معاملات بسیار سنگینی را به ثبت رساند سایپا در سطوح حمایتی خود قرار گرفته و باید تکلیف خود را برای افت بیشتر یا نوسان در همین سطوح طی روزهای اینده مشخص نماید
خبر مزایده دو شرکت توسط ایران خودرو و خگستر تنها باعث شد تا روند منفی ایران خودرو شدت نگیرد همچنان سهم در قیمت های ۲۴۰ تومان در نوسان بوده و به نظر نمیرسد فعلا قصد تغییر روند جدی داشته باشد
فشار فروش پارس خودرو را برای بار دیگر به سمت سطوح قیمتی ۸۶ تومان رهسپار میکند این سهم در وضعیت خوبی قرار داشته و به نظر میرسد اما به دلیل جو منفی گروه خودرو به نظر میرسد فعلا در قیمت های ۸۶ الی ۹۲ تومان در نوسان باشد
در این گروه به نظر خویش همچنان در صدر است باید کمی خمحرکه خپویش خپارس خودرو و خود سایپا را در گروه خودرو بیشتر زیر نظر داشت قرار باشد در این گروه بازی رخ دهد دراین شرکت ها خواهد بود
پالایشی ها در فکر صعود!!!
در نمادهای پالایشی شاهد نوسنات مثبت برخی از سهام این گروه بودیم ظاهرا پالایشی ها در فکر صعود و رشد قیمتی میباشند و میتوانند با بازدهی خوبی همراه شوند در این گروه بحث بر سر برگشت برخی ذخایر در نظر گرفته شده در سال ۹۱ است که گفته می شود به صورت جدی بحث برگشت ان مطرح است که اگر این اتفاق رخ دهد شپنا بیشتر یت تاثیر را می گیرد .
پالایش نفت اصفهان که شایعات خوبی در خصوص تعدیل مثبت دارد با رشد قیمتی خود را به سطوح قیمتی ۳۰۰ تومان رساند سهم ارام ارام به سمت قیمتهای ۳۲۰ تومانی میرود سهمی که وضعیت بنیادی منسابی داشته و شنیده میشود قصد اعلام سود ۶۸ تومانی را دارد هنوز هیچ چیز قطعی نشده و قبل از قطعیت، نمی توان اظهار نظر کرد. نتیجه اختلاف حساب پالایشگاه ها با شرکت پالایش و پخش احتمالا ظرف ۱۰ روز آینده مشخص خواهد شد. «شپنا» نیز در مواردی اختلاف حساب داشته که در صورت رفع موضوع، آثار آن بررسی شده و اطلاع رسانی صورت خواهد گرفت.
اما شتران همچنان در استانه قیمتهای ۲۸۰ تومان قرار گرفته است این سهم در صورت شسکت این سطوح وارد موج صعودی خوبی خواهد شد شترانی که جای جهش سود خوبی داشته و میتواند با توجه به پتانسیل رشد سود و رشد پی بر ای بازدهی خوبی داشته باشد
پالایش نفت تبریز در قیمت های ۵۴۰ تومانی ارام گرفت این سهم به نظر میرسد جای رشد قیمتی تا طوح ۵۶۰ تومان را داراست البته سهم نیازکند تعدیل مثبت در بودجه بوده و باید شایعات مثبتش در صرت های مالی خودنمایی کند
نشانه های رونق سیمانی ها!!!
در گروه سیمانی امار و ارقام فروش و صادرات سیمان شیب صعودی به خود گرفته است سیمانی هایی که فعلا به این اخبار واکنشی نشان نداده و باید منتظر واکنش سیمانی ها به این اخبار باشیم
قیمت های منفی فردای سیمان شرق برای خرید مناسب خواهد بود سهم فعلا در یک سیکل نوسانی ۸ درصدی نوسانات خوبی میدهد با دید میان مدت نیز با توجه به افزایش صادرات شرکت به افغانستان انتظار رشد قیمتی خوبی از سهم را داریم
سیمان فارس و خوزستان هم به کفقیمتی ۱۴۰ تومانی رسیده است این سهم میتواند از همین سطوح بار دیگر ارام ارام به قیمت های ۱۶۰ تومانی برگشته و بار دیگر یک نوسان ۱۰ درصدی به قیمت های ۱۶۰ تومانی برگردد بارها سفارس در این قیمت ها نوسان خوبی داده است
سیمان غرب هم به سطوح ۳۲۰ تومان رسیده است این سهم نیز میتواند تا قیمت های ۳۴۰ ایل ۳۵۰ تومان برگشت خوبی داشته باشد سیمان غربی که شایعات خوبی از رشد فروش به خصوص افزایش صادرات به گوش مرسید که در صورت صحت میتوان به رشد قیمتی و رشد پی بر ای سهم خوشبین بود به خصوص اینکه بازار سود اعلامی و توان پوشش بودجه را باور خواهد کرد
در این گروه سکرما و ساروم را هم در کنار سقاین زیر نظر داشته باشید هر ۳ سهم های خوبی هستند
ترمز قندی ها!!!
قندی ها با نوسانات مثبت همراه شدند قندی هایی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و باید دید در انتظار اثر گذاری واردات شکر خام در شرکت های قندی باشیم
قند قزوین ۴۰۰ تومانی شد سهم بیاد از همین سطوح برگردد درغیر اینصورت تا سطوح قیمتی ۳۸۰ تومان اصلاح ادامه داری خواهد داشت قزوینی که شایعاتی در خصوص سود ۶۵ توماین را پیش رو خود دارد
قند لرستان هم ۶۰۰ تومانی شد به نظر میرسد سهم تا قیمتهای ۵۸۰ تومان نوسان منفی داشته و سپس در مسیر برگشتن قرار بگیرد این سهم با ترس عدم رشد و تعدیل مثبت در سال مالی جدید با بی اقبالی بازار همراه شده است
قند اصفهان به نظر میرسد در قیمت های ۹۰۰ تومان ترمز اصلاح قیمتی خود را کشیده باشد قیمت های ۹۰۰ توماین به مانند سد خوبی بر سر راه سهم عمل و مانع از افت قیمتی ادامه دار سهم شده است
سرمایه گذاری ها در ارامش!!!
سرمایه گذاری ها امروز با ارامش بازار به ارام رسیدند سرمایه گذاری هایی که وضعیت بنیادی خوبی داشته و با دید میان مدت همچنان پتانسیل رشد قیمتی را دارا می باشد
اتیه دماوند برای بار دیگر به قیمتهای ۲۵۰ تومانی رسید این سهم میتواند تا سطوح قیمتی ۲۵۵ تومان رشد و سپس باید تلاش کند تا این مقاومت را در هم بشکند سهمی که وضعیت بنیادی خوبی داشته وبا دید میان مدت جای رشد و بازدهی خوبی دارد واتی که در صورت عبور از این مقاومت سرسخت تا سطوح قیمتی ۲۷۶۵ الی ۲۸۰ تومان رشد خواهد کرد
توکا فولاد برای باردیگر در حال نزدیک شدن به قیمت های حمایتی ۱۰۷ تومان است خرید سهم در این قیمتها و رشد مجدد تا سطوح ۱۱۷ تومان را برای این سهم سرمایه گذاری انتظار داریم
بازگشایی سهام سایپا باعث افت قیمتی در سرمایه گذاری رنا شده و این سهم رتا به قیمتهای ۹۶ تومان علی رغم برنامه واگذاری سهام نیرومحرکه در این شرکت شد سهمی که اصلاح قیمتی خود را چیشخور کرده و به نظر نمیرسد جای افت قیمتی زیادی داشته باشد
به نظر اگر بازار تکانی بخورد این سهم نیز می تواند جالب باشد
غدیر همچنان در حال رکود است و سهم بی رمق مانده به نظر یک رئیس و تغییرات جدید در غدیر می تواند فضای بازار را به خوبی تغییر دهد و بازار را به سمت این سهم متمایل کند .
چهارگوشه بازار!!!
مبین وان کیش با رشد قیمتی شتابان سطوح قیمتی ۷۹۰ تومان هم پشت سر گذاشته و به نظر می رسد به سمت قیمتهای ۸۴۰ تومانی حرکت نماید سهمی که به دلیل عدم عرضه سهام توسط سهامدار عمده با عطش بالایی همراه شده و حتی این روزها وعده قیمت های ۹۰۰ تا ۱۰۰۰ تومانی را می دهند
خبر و شایعه کنسل شدن معامله بلوکی الومینویم ایران به دلیل عدم تایید صلاحیت خریداران حقیقی این بلوک و ایجاد انحصار در صنعت المینیوم شاهد عرضه های زیادی در فایرا بودیم به نظر میرسد فردا فایرا در قیمت های استانه سطوح ۱۴۰ تومان متعادل شود ولی فرض کنید قرار شد فایرا دوباره عرضه شود به نظر قیمت عرضه فایرا بالاتر می رودو خبرخوبی برای وتوصا در این قیمت هاست .
پتروشیمی مبین که افت قیمتی بالایی داشت با رش قیمت دلار دولتی و پیشروی دلار دولتی به سمت قیمت های ۳۵۰۰ تومان جان تازه ای گرفته و به قیمت های ۳۸۰ تومان برمیگردد سهمی که با این نسبت پی بر ای چز سهام کم ریسک و منساب بازار تلقی میشود
خراسان در مورد تولید و فروش مردا ماه نیز به ۴۲۹ میلیارد ریال فروش رسیده ست که افزایش اندک نرخ اوره در مرداد ماه نسبت به ماه های قبل ملموس است . سهم در فروردین به ۲۹۱ میلیارد ریال فروش رسیده اردیبهشت ۳۷۱ میلیارد ریال فروخت در خرداد با رشد به ۵۲۲ میلیارد ریال فروش رسید و در تیر ماه نیز گزارش فروش شرکت عدد ۴۱۳ میلیارد ریال داشت که در ۵ماهه ۲۰۲۹ میلیارد ریال فروش داشته و با توجه به بودجه فروش ۴۸۷۷ میلیارد ریالی پوشش ۴۲% خوب است
در گروه پتروشیمی متانول تا ۳۳۰ دلار و اوره تا ۲۱۵ و ۲۲۰ دلار رشد کرده است . به نظر از نظر قمیتی و شرایط قیمت های خراسان و شاراک فضای قیمتی خوبی را دارند . زاگرس را باید زیر نظر داشت به خصوص با این نرخ دلار به نظر پتروشیمی ها حرف های جدید برای گفتن داشته باشند .
در گروه دوده ها شکربن شرایط خوبی را دارد سهم …
شدوص هم خوب می شود به نظر شدوص سهم گزارش مرداد را نیز داده است و در یک پرش خوب ۱۰۰ میلیارد ریال فروش داشته است سهم در تیر ماه در حالی که در ۳ ماهه ۲۰۴ میلیارد ریال فروش داشت در تیر ماه به فروش خوب ۸۸ میلیارد ریالی رسیده بود و و ۵ ماهه ۳۹۳ میلیارد ریال فروش داشته تحقق نزدیک به ۳۹% عدد خوبی است از سوی دیگر موجودی خوبی از دوده را نیز دارد که در ماه های بعد به کمک سهم می آید
امروز کهمدا را خوب خریدند و سهم تا مثبت ها رفت و حتی صف خرید بود خبر افزایش سرمایه خبر بسیار خاصی برای سهم بود . گزارش توجیهی هیئت مدیره به منظور پیشنهادافزایش سرمایه از مبلغ ۲۸۸,۰۰۰,۰۰۰,۰۰۰ ریال به مبلغ ۱,۱۵۲,۰۰۰,۰۰۰,۰۰۰ ریال از محل مطالبات حال شده سهامداران و آورده نقدی ،سود انباشته به منظور اصلاح ساختار مالی ،جبران مخارج سرمایه گذاری های انجام شده ، تکمیل واجرای طرح توسعه که در تاریخ ۱۳۹۶/۰۶/۱۱ به تصویب هیئت مدیره رسیده به نظر این خبرخوبیبرای سهم است و با توجه به گزارش ها به نظر به تغییر روند شرکت بتوان اطمینان کرد .
برخی در این گروه روی کسرا تاکید می کنند ولی به نظر سهم از نظر بنیادی خیلی حرفی برای گفتن ندارد
در بازار فولادی ها فعلا وضعیت خوبی ندارند ولی با این نرخ دلار به نظر انها نیز کم کم حرکت می کنند بازار تا ارسال گزارش های جدید با گروه فلات فولاد سنگ آهن کمی خداحافظی کرده است
در گروه حملو نقل بهنظر منفی های فردا حتایدو حسینا را زیر نظر داشته باشید جالب خواهند بود
امروز نفت سپاهان هم در مثبتها بود بارها در مورد این سهم صحبت کرده ایم شسپا یکی از سهم هایی بود که در ۴ماهه گزارش خوبی داشت در مرداد ماه سهم با فروش ۱۴۱۲ میلیارد ریالی مواجه بوده که عدد خوبی است . سهم در تیر ماه با فروش ۱۳۹۴ میلیارد ریالی مواجه بوده است شسپا در فروردین ماه در حالی با فروش ۱۰۱۲ میلیارد ریالی مواجه بوده در اردیبهشت ۱۶۸۹ میلیاردریال بوده است در خرداد ماه روند فروش ادامه داشت و ۱۴۰۹ میلیارد ریال فروش داشت و در ۵ ماهه به فروش ۶۸۲۷ میلیارد ریال رسید و با توجه به بودجه فروش ۱۴۰۵۸ میلیارد ریالی پوشش نزدیک به ۴۹% را در سهم شاهدیم که گزارش بسیار خوبی است
فردا گروه روی در بازارهای جهانی نرخ میخورد اگر تحولات کره بگذارد بازار صعودی ادامه داده می شود ولی به نظر شروع سختی داریم در این گروه باما برخی روی سود های بیش از ۱۶۰۰ و ۱۷۰۰ ریال تاکید می کنند سهم را زیر نظر داشته باشید .
به نظر فاز بازار این روزها بیشتر بازاری محور شده است هنوز برای کمک کدال به بازار زوداست به نظر بازار سرمایه این هفته و به خصوص هفته بعد روزهای سختی را در پیش دارد مگر شوک های دلاری به داد بازار برسد
گروه تحلیل گری بتا سهم
۱۲ شهریور ۹۶
