تحلیل بنیادی توریل

تحلیل بنیادی توریل 

شرکت های حمل و نقل ریلی عمدتا خدمات دهنده به شرکت فولاد مبارکه با سرمایه ۳۲۰ میلیارد تومان فعالیت می کند

روند سوداوری توریل طی چند سال اخیر:

همانطور که مشاهده میشود سود شرکت طی سالهای اخیر روند خوبی داشته و برای سال ۹۷  به دلیل واگذاری دارایی ها سود شرکت با جهش همراه شده است

سود ۱۲ماهه۹۸:

توریل برای ۱۲ ماهه۹۸ به سود۴۱۴ ریالی دست یافته که ۱۹درصد کمتر از دوره مشابه سال قبل است

درامدهای حاصل از خدمات شرکت:

شرکت  در عملکرد ۱ ماهه ۹ درصد از بودجه خود را پوشش داده است و انتظار رشد بودجه شرکت به سطوح ۸۶۰ میلیارد تومان می رود

تاثیر در بودجه:

عمده درامد شرکت ناشی از قراردادهای حمل مواد اولیه فولاد مبارکه می باشد

بهای تمام شده:

شرکت برای سال۹۹بهای تمام شده خود را با رشد ۴۳ درصدی به نسبت سال ۹۸ در نظر دارد

سهامداران عمده:

توکا فولاد سهامدار عمده شرکت محسوب می شود

طرح های توسعه ای:

سرمایه گذاری ها:

بخش عمده ای از سود توکا ریل از طریق سود شرکت های زیر مجموعه حاصل می شود

شرکت در سال گذشته حدود ۴۰،۴میلیارد تومان سود سرمایه گذاریها حاصل نمود که حدود۳۰،۵میلیارد تومان ناشی از فروش سرمایه گذاری ها بوده است

به نظر می رسد سود سرمایه گذاری های امسال در سطوح ۱۸۰ میلیارد تومان قرار بگیرد که عمده این درامد ناشی از واگذاری خرد سهام اسیا ارس سیر بوده که تاکنون ۷ درصد از سهام شرکت را به فروش رسانده است

نتیجه گیری:

شرکت  در عملکرد ۱ ماهه ۹ درصد از بودجه خود را پوشش داده است و انتظار رشد بودجه شرکت به سطوح ۸۶۰ میلیارد تومان می رود

بودجه کارشناسی:

شرکت توان رسیدن به سود ۱۱۷ الی۱۲۰ تومانی را دارا می باشد

جمع بندی:

شرکت به عبارتی هلدینگ حمل و نقل ریلی محسوب شده و مالکیت چند شرکت حمل و نقلی را در اختیار دارد

شرکت ریسک تحریم ها را نداشته و به دلیل افزایش قیمت دلار جای رشد خدمات دهی را دارا می باشد

شرکت سود سازی پایینی به نسبت قیمتش دارد اما ارزش گذاری سهم بر اساس ارزش جایگزینی شرکت اصلی و شرکت های حمل و نقلی زیر مجموعه انجام می شود

فعلا سهم با مقاومت قوی ۲۵۰۰ تومانی همراه می باشد و در صورت عبور از این مقاومت هدف قیمتی ۲۸۰۰ الی ۳۰۰۰ تومانی دارد

شرکت قصد عرضه سهام شرکت های زیر مجموعه خود را در بازار داشته که از پتانسیل های مهم سهم محسوب می شود

برای مثال حضور آسیا ارس سیر ارزش افزوده ۱۵۳۰ میلیاردی به ازای هر سهم ۴۸۰ تومانی را برای توکا ریل به همراه داشته و این امر نشان از پتانسیل بالای عرضه شرکتهای خارج بورسی شرکت می باشد

فروش شرکت ۸۰ درصد در ۱ ماهه رشد داشته و جهش قابل توجهی داشته است

گروه تحلیل گری بتا سهم…

۲۸ اردیبهشت ۱۳۹۹